Co to jest jakość aktywów?

Jakość aktywów odnosi się do ogólnego ryzyka związanego z różnymi aktywami posiadanymi przez osobę fizyczną lub instytucję. Termin ten jest najczęściej używany przez banki do określania, ile ich aktywów jest zagrożonych ryzykiem finansowym i ile uwzględniać potencjalne straty, które muszą ponieść. Najczęstszymi aktywami wymagającymi ścisłego określenia jakości aktywów są pożyczki, które mogą być aktywami zagrożonymi, jeżeli kredytobiorcy nie wywiążą się ze zobowiązań w zakresie spłaty. Zarządzający ryzykiem często oceniają jakość aktywów, przypisując każdemu z nich ranking liczbowy w zależności od stopnia ryzyka.

Wiele współczesnego świata biznesu zależy od umów kredytowych i pożyczek oferowanych od jednej instytucji do drugiej. Niestety zawsze istnieje ryzyko, że pożyczkobiorcy nie spłacą ani początkowej kwoty pożyczki, ani odsetek wymaganych przez pożyczkodawcę. Banki, które oferują różne rodzaje pożyczek, muszą upewnić się, że są chronione przed niewypłacalnością, która może spowodować pogorszenie ich ogólnej działalności, powodując z kolei szkody dla lokalnych i ewentualnie krajowych gospodarek. Rzetelna ocena jakości aktywów ma kluczowe znaczenie dla ogólnego sukcesu instytucji finansowej.

Ogólna idea oceny jakości aktywów polega na ocenie indywidualnego ryzyka związanego z każdym konkretnym aktywem. Chociaż menedżerowie ryzyka mogą stosować różne techniki, najbardziej podstawowym sposobem oceny aktywów jest skala od jednego do pięciu. Ranking jednego oznaczałby, że dany składnik aktywów, podobnie jak obligacja rządowa, wiąże się z nim w niewielkim stopniu lub nie ma żadnego ryzyka, podczas gdy ranking pięciu wskazuje, że istnieje wyraźna możliwość, że dany składnik aktywów, tak jak tzw. Obligacja śmieciowa korporacja o niskim ratingu kredytowym nic nie zwróci posiadającej ją instytucji.

Podczas gdy firmy pożyczające od banków i innych pożyczkodawców są najczęściej związane z ryzykiem aktywów, wszystkie rodzaje inwestycji należy oceniać pod kątem jakości aktywów. Na przykład inwestowanie w akcje jest ryzykowne, jeśli cierpią firmy oferujące akcje. Inwestowanie w nieruchomości może być problematyczne, jeśli na rynku nieruchomości występuje trudna sytuacja. Zasadniczo nie ma czegoś takiego jak inwestycja wolna od ryzyka.

Po określeniu jakości aktywów konkretnej inwestycji banki i inne instytucje mogą przystąpić do oceny poziomów ryzyka w swoich całych portfelach. Najlepszym sposobem na zaatakowanie portfela jest zrównoważenie inwestycji wysokiego ryzyka za pomocą bezpieczniejszych, które prawie na pewno coś wrócą. Ponadto bank powinien zawsze upewnić się, że może pokryć finansowo wszystkie swoje ryzykowne aktywa w przypadku wystąpienia najgorszego scenariusza.