O que é uma hierarquia de valor justo?

Uma hierarquia de valor justo é um sistema de preferências usado na avaliação de ativos e passivos. Isso cria um método padronizado para determinar valores para fins contábeis, a fim de reduzir o risco de confusão e criar práticas contábeis uniformes. Um exemplo dessa hierarquia foi divulgado em 2006 pelo Financial Accounting Standards Board (FASB), que emite declarações periódicas para atualizar os princípios contábeis geralmente aceitos (GAAP). Essas recomendações são aplicadas de forma consistente pelos contadores para aumentar a confiabilidade e a precisão de seus relatórios.

Sob a hierarquia de valor justo do FASB, a primeira preferência ao estabelecer o valor de um ativo é procurar valores cotados em ativos idênticos. Um exemplo clássico pode ser visto quando uma empresa deseja uma estimativa do valor de uma ação que está mantendo. Os contadores podem verificar cotações no mercado aberto para descobrir quanto vale essa ação. Essa é a maneira mais imediata e direta de determinar o valor justo.

Os ativos não são necessariamente idênticos ou não podem ser negociados nos mesmos mercados. O próximo passo da hierarquia do valor justo abrange observações de ativos e mercados semelhantes para obter uma estimativa razoável do valor. Pode não ser exatamente idêntico, mas deve ser semelhante. Um exemplo pode ser visto nas avaliações de imóveis, onde obviamente a mesma casa no mesmo lote não pode ser vendida duas vezes, mas uma casa semelhante em um lote similar pode ser vendida e seu preço de venda forneceria informações sobre o valor da casa em questão. .

Finalmente, a parte inferior da hierarquia do valor justo abrange ativos com valores não observáveis. Eles, ou seus mercados, são únicos demais para observações de atividade de mercado semelhante para fornecer informações sobre seu valor. Nesse caso, os contadores precisam fazer palpites com base nas informações disponíveis. Eles podem observar que um ativo está na categoria três da hierarquia do valor justo para alertar os observadores sobre o fato de que o valor pode não ser preciso.

Esse método de preferência classificada pode ser valioso tanto para contadores que desejam ser consistentes em seus relatórios quanto para observadores que lêem seus relatórios. As pessoas que analisam as estimativas do valor justo desejam o máximo de informações possível sobre como o valor foi determinado. Isso pode ajudá-los a decidir se as informações são precisas. Também pode desempenhar um papel nas considerações sobre se e como descartar ativos. Uma empresa que despeja um grande portfólio de ações, por exemplo, pode criar um efeito cascata no mercado.