Qu'est-ce qu'un fonds mixte?

Le fonds mixte est une forme de fonds commun de placement qui se compose de plusieurs types d’actifs plutôt que d’un ou de deux types d’actifs. L'idée de base d'un fonds mixte est de permettre à un investisseur de faire varier la diversité de ses avoirs sans avoir à créer plusieurs fonds différents.

Souvent appelés fonds hybrides, il n’ya pas de réelle restriction quant aux types d’actifs pouvant être inclus dans un seul fonds mixte. Il est possible d'avoir un mélange éclectique d'actions, d'obligations et de titres du marché monétaire dans le cadre d'un fonds mixte. Il n’existe pas non plus de pourcentage interdit du fonds mixte qui doit être composé d’une catégorie d’actifs donnée. Ainsi, un fonds mixte peut être lourd en actions et ne contenir que quelques obligations et autres titres, ou être réparti plus ou moins équitablement entre les classes d'actifs.

Tout comme il n’existe pas d’équilibre idéal entre le type d’actif pouvant faire partie d’un fonds mixte, il n’existe pas non plus d’équilibre recommandé entre la valeur de risque d’un actif du fonds et le reste des actifs. En fait, de nombreux exemples de fonds mixtes comporteront un ensemble diversifié d’actifs comportant un large éventail de risques, des plus sûrs aux plus risqués. La composition exacte du fonds mixte dépend de l’investisseur individuel et du niveau de risque qu’il ou elle souhaite prendre en compte dans le cadre du plan de placement global.

En raison du caractère diversifié du fonds mixte, il est très difficile de classer le fonds comme étant plus ou moins risqué que d’autres formes de fonds communs de placement. Cependant, il existe une école de pensée qui tend à placer le fonds mixte comme moins risqué que les fonds communs de placement d’actions, tout en restant plus risqué que les fonds d’obligations plus simplistes.