Che cos'è un'imposta sul reinvestimento dei dividendi?

Gli investitori pagano una tassa sul reinvestimento dei dividendi anche se non prendono mai possesso fisico dei dividendi del fondo. I fondi comuni di investimento e le altre società di investimento pagano dividendi agli azionisti compresi negli utili che il fondo genera dalle negoziazioni che coinvolgono i titoli sottostanti. Anziché accettare questi dividendi come reddito, alcuni investitori scelgono di reinvestire i fondi del fondo, nel qual caso spesso devono pagare l'imposta sul reinvestimento dei dividendi.

Mentre molti investitori devono pagare una tassa sul reinvestimento dei dividendi, in molti casi pagano le tasse perché hanno guadagnato il dividendo piuttosto che perché hanno scelto di reinvestire il denaro acquistando più azioni dello stesso fondo. Se una società di investimento invia un assegno di dividendo a un azionista, i dettagli di tale erogazione sono comunicati alle autorità fiscali e l'investitore deve normalmente pagare l'imposta sul reddito di tali utili. Quando un investitore sceglie di reinvestire un dividendo anziché accettare un controllo di erogazione, gli operatori del fondo comunicano ancora alle autorità fiscali il pagamento del dividendo e l'investitore deve ancora pagare l'imposta sul reddito di tali fondi. Alcuni governi dispongono di fasce fiscali separate per i dividendi erogati e i dividendi reinvestiti, ma nella maggior parte dei casi gli investitori la tassa sul reinvestimento dei dividendi e la tassa sull'erogazione dei dividendi sono la stessa cosa.

In alcune nazioni, i contribuenti possono risparmiare denaro per i loro anni di pensionamento investendo in conti di previdenza fiscale. Quando i fondi vengono prelevati da questi conti, l'investitore deve pagare l'imposta sul reddito e può anche incorrere in una sanzione anticipata se si accede ai fondi prima di raggiungere l'età pensionabile. Se vengono reinvestiti dividendi da un investimento protetto dalle tasse, l'investitore evita di dover pagare l'imposta sul reinvestimento del dividendo perché il denaro non lascia mai il conto protetto dal fisco. Di conseguenza, le imposte sui dividendi e sugli altri profitti del conto vengono differite fino a quando l'investitore non liquida il conto o effettua un prelievo.

Oltre al pagamento dell'imposta sul reinvestimento dei dividendi, gli investitori che scelgono di acquistare azioni aggiuntive con esborsi di fondi devono anche far fronte all'imposta sulle plusvalenze sugli utili che generano a seguito del reinvestimento dei dividendi nel fondo. L'importo dei dividendi reinvestiti rappresenta la base di costo dell'investitore e se le azioni acquistate con i dividendi aumentano di valore, l'investitore deve pagare l'imposta sulle plusvalenze sugli utili realizzati. Se le azioni perdono valore nel tempo, l'investitore potrebbe essere in grado di richiedere una detrazione fiscale per la perdita, ma l'investitore non può richiedere il rimborso delle imposte valutate sul reinvestimento effettivo del dividendo.