バリューファンドとは？

バリューファンドは、固有または真の市場価値より低い価格で現在の取引として認識されるミューチュアルファンドの例です。 一般に、これは短期間だけ資金のコストを抑えると予想されるいくつかの異なる理由で発生する可能性があります。 投資家は、株式の単価が再び上昇し始めたときに利益で売ることに目を向けて、一時的な不況の間にバリューファンドを見つけて株式を取得しようとします。

バリューファンドの追求は、典型的な成長ファンド戦略とはまったく異なる投資アプローチであると理解されています。 成長基金の場合、アイデアは、価格がまだ比較的低い間に上昇と参入の証拠をすでに示している投資信託を識別することです。 成長基金への期待は、現在の市場指標に基づいて、上昇が長期間継続することです。 対照的に、バリューファンドは上昇を開始していませんが、まもなく上昇が始まる合理的な可能性があります。 その間、投資家は静かに投資に固執し、上昇が始まるのを辛抱強く待ちます。

ミューチュアルファンドが平均価格対帳簿価格比よりも低い期間を経る典型的な理由はいくつかあります。 1つの理由は、ファンドの構成要素の望ましさを阻害する傾向がある一般的な市況です。 これらの市場動向の変化が今後数か月にわたって発生すると予想される場合、投資家は、ファンドが現在曲線の最低点にあると判断し、ファンドの株式を静かに買い取る可能性があります。 最初はリターンを生み出しませんが、バリューファンドは市場が変化すると大きな利益を生み出し始めます。

価値基金の状況を作り出す可能性のある2番目の要因は、出身国の政治状況です。 政府のリーダーシップの今後の変更は、一定の投資信託の投資家の一定期間の信頼に影響を与え、ファンドの構成要素の価格がいくぶん遅れる可能性があります。 投資家は、選挙が終わり、政府が再び完全に定義されると、これらのファンドの価値が再び上昇し、今日これらのミューチュアルファンドを低価格で取得することを選択する可能性があると予想しています。 その結果、多くの場合、魅力的な投資収益が得られます。

他の投資戦略と同様に、バリューファンドにはリスクの要素があります。 市場が期待どおりに機能しない可能性、または新政府がミューチュアルファンドの活力を新たにもたらさない可能性が常にあります。 ただし、他のいくつかの投資アプローチと比較して、バリューファンドへの投資の選択は比較的安全であり、リターンを生み出す絶好のチャンスがある傾向があります。