Wat zijn de verschillende soorten indexfondsen?

Een indexfonds is een soort effect waarvan de waarde overeenkomt met een maat of index van een specifiek segment van een financiële markt. De meest voorkomende zijn aandelenindexfondsen, die een bepaalde beursindex volgen, zoals de S&P 500. Hoewel aandelenindexfondsen het meest bekende type zijn, kunnen indexfondsen andere typen indicatoren volgen. Er zijn ook obligatie-indexfondsen, grondstoffenindexfondsen en indexfondsen die proberen verschillende segmenten van een industrie te repliceren, zoals onroerend goed, of de economische gezondheid van een land, zoals de All Ordinaries Index, die probeert de staat van de Australische economie. Sommige indexfondsen volgen zelfs indices die verband houden met maatschappelijke verantwoordelijkheid of milieuproblemen, zoals de NYSE Arca Environmental Services Index.

Een beursindexfonds kan een wereldwijde of wereldindex volgen, die een groep bedrijven uit verschillende landen vertegenwoordigt. Het indexfonds kan ook een nationale index van een bepaalde natie volgen, een afspiegeling van de staat van de economie van het land. Twee voorbeelden van een nationale index zijn de Japanse Nikkei 225 en de Britse FTSE 100. Hoewel de termen globale index of wereldindex erop kunnen wijzen dat het indexfonds de wereldeconomie volgt, is dat niet het geval. Wereldwijd of wereldindexfonds geeft alleen aan dat de bedrijven in het fonds veel landen vertegenwoordigen. Een voorbeeld van een wereldwijd indexfonds is Morgan Stanley Capital International (MSCI), dat aandelen van 1500 bedrijven met een wereldwijde aanwezigheid in 23 ontwikkelde marktlanden bevat.

Obligatie-indexfondsen volgen specifieke bedrijfs- of gemeentelijke obligatie-indices, zoals de Lehman Brothers Aggregate Bond Index, die door de overheid, door hypotheek gedekte en vastrentende effecten van bedrijven omvat. Andere obligatie-indexfondsen nemen een steekproef van obligatiemarkten op korte, middellange en lange termijn. Obligatiefondsen zijn in het algemeen een effect dat contant geld verstrekt aan een overheid of bedrijf in ruil voor een effect dat een specifieke vervaldatum heeft. Op de vervaldag kan de obligatiehouder de obligatie verzilveren voor de nominale waarde plus rente.

Commodity-indexfondsen volgen specifieke commoditiesmarkten en commodities futures. Deze indexfondsen bieden kansen voor minder ervaren beleggers om te investeren in een markt die bekend staat als complex, riskant en het beste overgelaten aan professionals. Een voordeel van beleggen in grondstoffenindexfondsen is dat grondstoffen in het verleden onafhankelijk van aandelen en aandelen fluctueren, omdat grondstoffen fluctueren in reactie op vraag en aanbod. Dit biedt een belegger een meer diverse portefeuille.

Hoewel een indexfonds per definitie een passief beheerd effect is dat een specifieke marktindex volgt, passen sommige indexfondsbeheerders de definitie van indexfondsen aan door verschillende indexeringstechnieken toe te passen, waarvan vele een zekere mate van actief beheer vereisen. Sommige beheerders van indexfondsen kiezen voor een actievere, hands-on benadering door timingstrategieën en regels te gebruiken om een ​​index beter te volgen. Toch kan deze benadering een van de belangrijkste voordelen van een indexfonds teniet doen: lagere kosten. Ook presteren indexfondsen beter dan 80 procent van de actief beheerde beleggingsfondsen. Het doel van indexfondsen is niet om de index te verslaan, zoals bij traditionele aandelen- en aandelenfondsen, maar om deze te evenaren.