Wat zijn de verschillende soorten hefboominvesteringen?
Voertuigen zoals futures, opties en Exchange Traded Funds (ETF's) bieden hefboominvesteringen. Via deze voertuigen kunnen particulieren en instellingen praktisch in alle activaklassen beleggen, zoals aandelen, obligaties, vreemde valuta, agrarische grondstoffen, metalen, energiegoederen en meer. Bovendien kunnen investeringen met hefboomwerking de winst vermenigvuldigen, hoewel ze ook verliezen kunnen vermenigvuldigen als de markten er tegenin gaan.
Veel hefboominvesteringen stellen beleggers in staat om meer activa te beheren met een kleine hoeveelheid geld, wat meestal margehandel wordt genoemd. De marge is het initiële geld dat op een handelsrekening wordt gestort, dat zal worden gebruikt om activa te kopen of verkopen waarvan de contante waarde groter is dan het gestorte bedrag. Sommige beleggers gebruiken onderpandmarge leningen, wat betekent dat als de effecten gekocht met het geleende geld aanzienlijk waarde verliezen, de beleggers schulden kunnen maken. Als ze deze schulden niet kunnen betalen, kunnen persoonlijke activa in beslag worden genomen.
Beleggingen met hefboomwerking, zoals futures, worden verhandeld via contracten. Dit zijn overeenkomsten tussen kopers en verkopers om een bepaald actief op een specifieke datum in de toekomst te ruilen. Het futures-contract is bindend, wat betekent dat het actief op die specifieke datum zal worden geleverd, bovendien kan het betreffende actief tot vrijwel elke klasse behoren. Beleggers kunnen dit contract echter nog steeds verhandelen zonder dat de werkelijke activa aan hen worden geleverd. Dit doen ze normaal door vóór de leverdatum te verzilveren. Futures-handel maakt doorgaans een hefboomwerking tot 10: 1 mogelijk, wat betekent dat bijvoorbeeld een belegger met $ 5.000 US Dollars (USD) activa met een waarde van $ 50.000 USD kan beheren, en dit zou zijn of haar winst of verliezen kunnen vergroten.
Opties zijn hefboombeleggingen die handelaren het recht geven, maar niet de verplichting om een bepaald actief tegen een specifieke prijs op of vóór een bepaalde datum in de toekomst te kopen of verkopen. De kosten voor het kopen van een optie worden premium genoemd. Met een premie van $ 5 USD, kan men bijvoorbeeld een optie krijgen om een activum te kopen of verkopen voor $ 75 USD binnen een specifiek tijdsbestek. Als de belegger de optie om te kopen had gekocht, en als de waarde van het actief vervolgens vóór de vervaldatum tot of boven $ 85 USD was gestegen, zou hij of zij de optie hebben om het contract uit te oefenen. Hij of zij kan het actief kopen voor $ 75 USD en er vervolgens voor kiezen om het snel te verkopen voor $ 85 USD of meer en het verschil te verdienen.
Er zijn zelfs ETF-opties, waardoor beleggers dezelfde optiestrategieën voor deze instrumenten kunnen gebruiken. ETF's zijn over het algemeen ontworpen om bepaalde marktindexen te volgen en worden ondersteund door een portefeuille van de activa die ze vertegenwoordigen. Deze activa kunnen bijvoorbeeld grondstoffen zijn zoals goud, ruwe olie en dergelijke. Deze ETF zal op zijn beurt beleggers in staat stellen om het te verhandelen, net als een normale voorraad, en zo blootstelling te krijgen aan de specifieke activa waaruit het bestaat. Er zijn ETF's met dubbele of zelfs drievoudige hefboomwerking, wat betekent dat voor elke 20 procent toename van de activa die zij vertegenwoordigen, de ETF respectievelijk 40 of 60 procent zal stijgen.
Er is ook spot deviezen, ook wel spot forex genoemd, waarbij handelsvaluta's betrokken zijn om winst te maken uit de schommelingen op de forexmarkt. Leverage in de Verenigde Staten, door regelgeving, is meestal maximaal 50: 1, en in sommige landen bieden makelaars hefboomwerking tot 500: 1. Dit betekent dat een belegger $ 50 USD aan valuta's of zelfs $ 500 USD met slechts $ 1 USD kan beheren. Bovendien biedt moderne financiering veel meer hefboominvesteringen, en daarom moet de hefboomzoekende belegger op de hoogte blijven van nieuwe ontwikkelingen in het veld, omdat financiers vaak nieuwe hefboominstrumenten uitvinden.