Wat is een gediversifieerde beleggingsmaatschappij?
Gediversifieerde beleggingsmaatschappijen zijn beleggingsfondsen of beleggingsfondsen die zijn gestructureerd om investeringen in een breed scala aan effecten en verschillende soorten bedrijven mogelijk te maken. In het geval van een beleggingsfonds kan de gediversifieerde beleggingsmaatschappij een gesloten fonds of een fonds met een open einde zijn. In de Verenigde Staten zijn er specifieke voorschriften die bepalen hoeveel van een bepaalde belegging kan worden gehouden door een gediversifieerde beleggingsmaatschappij.
De belangrijkste wet- of regelgeving die de functie van een gediversifieerde beleggingsmaatschappij definieert, staat bekend als de beleggingsmaatschappij van 1940. Deze wet definieert effectief maximale percentages op de activa die 75% uitmaken van de totale portefeuille in handen van het beleggingsfonds of de beleggingen in eenheden. vertrouwen. Deze 75% van de activa omvat contanten, kasequivalenten en effecten. Van dit deel van de portefeuille kan de gediversifieerde beleggingsmaatschappij niet meer dan 5% van de activa in verband hebben met de effecten van eenzelfde emittent. Tegelijkertijd kan de beleggingsmaatschappij niet meer dan 10% van de stemgerechtigde aandelen beheren die verbonden zijn aan één emittent.
Deze bepalingen maken het de gediversifieerde beleggingsmaatschappij feitelijk onmogelijk om een grote concentratie van haar activa in een beleggingsstrategie te plaatsen die gericht is op eenzelfde effect of een groep effecten die aan dezelfde emittent verbonden zijn. Dit helpt om te voorkomen dat de beleggingsmaatschappij financieel ernstig wordt verlamd in het geval dat een van de beleggingen plotseling in waarde daalt. Omdat de portefeuille van de gediversifieerde beleggingsmaatschappij zo gevarieerd van aard is, zijn de kansen om in het algemeen voldoende verliezen te lijden en het vertrouwen of het beleggingsfonds in gevaar te brengen aanzienlijk verminderd.
Beleggers die met beleggingsfondsen of beleggingsfondsen werken, kunnen een iets hogere mate van beveiliging genieten als ze te maken hebben met een gediversifieerde beleggingsmaatschappij. Hoewel de gebruikelijke mate van volatiliteit op elk individueel bedrijf nog steeds aanwezig is, helpt de uitgestrektheid van zoveel verschillende beleggingen ervoor te zorgen dat als een belegging momenteel geld verliest, andere beleggingen tegelijkertijd in waarde toenemen. Dit creëert een situatie waarin de belegger nog steeds redelijkerwijs kan anticiperen op het bereiken van een netto toename, ondanks de slechte prestaties van een van de beleggingen van het bedrijf.