Wat is het verschil tussen financiële planning en budgettering?

Hoewel zowel financiële planning als budgettering belangrijke hulpmiddelen zijn bij het creëren van een stabiele financiële situatie voor een individu, huishouden of bedrijf, biedt elke functie specifieke voordelen. Budgettering maakt het in wezen mogelijk om de dagelijkse kosten en uitgaven op een manier af te handelen die de operatie vooruit helpt. Financiële planning maakt het mogelijk om een ​​bestemming of doel voor die beweging te hebben, wat op zijn beurt het werk van de begroting verbetert.

Een manier om het verschil tussen financiële planning en budgettering te begrijpen, is om de planning op te vatten als de identificatie van een doel, terwijl budgettering het instrument is dat wordt gebruikt om de realisatie van dat doel mogelijk te maken. Als het doel bijvoorbeeld is om geld opzij te zetten voor de hogeschoolopleiding van een kind, gaat de financiële planning door het proces om te bepalen hoeveel geld moet worden gereserveerd om vier jaar te financieren bij de instelling van keuze. Als het doel eenmaal duidelijk is, is het mogelijk om naar de beschikbare inkomstenstroom te kijken en te bepalen hoeveel geld elke betaalperiode moet worden gereserveerd om het gewenste bedrag te besparen. Dat bedrag wordt als een regelitem in het huishoudbudget opgenomen en als getrouw wordt gereserveerd, zal elke betaalperiode resulteren in het bij de hand hebben van het geld wanneer het kind aan zijn of haar universiteitscarrière begint.

Dezelfde algemene benadering van financiële planning en budgettering kan worden gebruikt voor zowel financiële projecten op korte als op lange termijn. Een doel, zoals het kopen van een nieuw huishoudapparaat, omvat het onderzoeken van de aankoop en het identificeren van het exacte gewenste model en de totale aankoopprijs van dat specifieke model. Van daaruit wordt het gezinsbudget geëvalueerd en worden middelen besteed aan het doen van de aankoop, hetzij door middelen toe te wijzen om de creditcardschuld af te betalen die is ontstaan ​​om het apparaat te kopen, hetzij door geld opzij te zetten voor een specifiek aantal betaalperioden om het apparaat volledig te kopen. Met beide benaderingen, doelen stellen, een manier plannen om die doelen te bereiken, en vervolgens budgetteren zodat de doelen worden gerealiseerd, is een logische volgorde die in vrijwel elke situatie kan werken.

Het is belangrijk op te merken dat om deze reeks van financiële planning en budgettering te laten werken, er voldoende inkomsten beschikbaar moeten zijn om een ​​werkbaar budget te creëren. Cashflowmanagement is belangrijk voor het vaststellen van elk type financiële doelen, of deze doelen nu worden geassocieerd met pensioenplanning, estate planning of fiscale planning. Zonder voldoende cashflow is het onmogelijk om een ​​werkbaar budget te creëren en uiteindelijk de gewenste doelen te bereiken. Om deze reden is het soms noodzakelijk om de financiële planning aan te passen aan het huidige inkomensniveau en redelijke verwachtingen en termijnen vast te stellen om de gewenste doelen te bereiken. Houd er rekening mee dat naarmate de inkomsten toenemen, het altijd mogelijk is om de financiële planning en budgettering opnieuw te evalueren en de regelitemtoewijzingen aan te passen om de verwezenlijking van de gestelde doelen te versnellen.