Hva er en konstant dollarplan?
En konstant dollarplan er en type investeringsstrategi som brukes for å maksimere sjansene for avkastning på en investering ved å minimere graden av risiko forbundet med investeringen. Hovedfokuset for denne typen strategier er å finne måter å redusere volatilitetstakten som for øyeblikket er forbundet med investeringsalternativet. Ideelt sett vil en godt laget konstant dollarplan fungere uansett om markedet beveger seg opp eller ned.
Noen ganger referert til som gjennomsnittlig dollarkostnad, er den vanlige fremgangsmåten i en konstant dollarplan å kjøpe verdipapirene i faste dollarbeløp. Kjøpene har en tendens til å være i mindre partier og forekommer over en periode. Avhengig av dagens pris vil investoren enten kjøpe færre enheter eller flere sikkerhetsenheter. Å sikre seg på denne måten hjelper investoren til å forfølge en bestemt investering, men på en måte som ikke åpner investoren for like stor risiko som å kjøpe enorme mange enheter på en gang.
Den generelle flyten av en konstant dollarplan er enkel. I perioder der prisene for verdipapirene går gjennom en periode med fallende, vil investoren øke antall kjøpte enheter. Når en periode med stigende priser kommer i spill, reduserer investoren antallet kjøpte enheter, og forblir i den modusen til prisen per enhet nivåer seg og begynner å falle tilbake i området for det faste dollarbeløpet.
En av nøklene til å lage en gjennomførbar konstant dollarplan er å sette realistiske faste dollarbeløp. Mens hver investor gjerne vil skaffe aksjer til best mulig priser, er faktum at ikke alle aksjer eller aksjefond vil tillate at dette skjer på en gjentagende basis. Dette betyr at hvis investoren ser alvorlig på å skaffe seg aksjer i verdipapiret, må han eller hun analysere prestasjonshistorikken til aksjen og bruke disse dataene til å komme opp med et fast dollarbeløp som representerer et pålitelig kjøpsområde. Å undersøke fortidens historie og bruke informasjonen til å bestemme et realistisk dollarbeløp vil ofte skape det perfekte grunnlaget for en konstant dollarplan, en som gjør det mulig å trinnvis anskaffe aksjer, men uten like stor risiko.