Hva er en dødsobligasjon?
En dødsobligasjon er en type investering som skal betales når en livsforsikringshaver dør. For å få en dødsobligasjon, vil en livsforsikringshaver selge forsikringen og samle inn en del av den fulle verdien. Personen som kjøpte livsforsikringen er deretter ansvarlig for å betale premiene til forsikringshaveren dør. Når investoren betaler premiene, er hovedrisikoen hvis personen lever lenger enn forventet. Mennesker uten livsforsikring kan noen ganger få dødsobligasjon, men dette er uvanlig.
Mange mennesker har livsforsikring, men beløpet blir kun utbetalt når de dør, så de får ikke noe av pengene. Med en dødsobligasjon kan livsforsikringshavere få en del av forsikringens verdi ved å selge forsikringen til en investor eller firma. Kjøperen vil vanligvis ta hensyn til personens alder, premiene og polisenes verdi før han bestemmer seg for hvor mye han skal betale forsikringshaveren.
Etter å ha gitt forsikringshaveren dødsobligasjon, må kjøper betale de månedlige premiene på livsforsikringen. Obligasjonsmottakere liker generelt dette fordi livsforsikringens økonomiske byrde løftes fra dem. Inntil obligasjonsinnehaveren dør, er kjøperen lovlig forpliktet til å fortsette å betale premie; Fra og med 2011 i USA, kan premie og forsikringsverdi vanligvis ikke oppgraderes av verken forsikringsinnehaveren eller kjøperen etter at dødsobligasjonen er utstedt.
En dødsobligasjon kan tjene mye penger for en kjøper, men det er en stor risiko. Kjøperen er forpliktet til å betale alle premiene, og det er en sjanse for at forsikringshaveren vil leve lenger enn forventet. Dette tvinger kjøperen til å fortsette å betale premier, selv om han betaler mer enn det politikken er verdt. For å dempe dette potensielle tapet, kjøper de fleste investorer mange livsforsikringer.
Mens en dødsobligasjon vanligvis utstedes til noen som allerede har livsforsikring, er det en vri på denne investeringsplanen som innebærer å målrette mot mennesker som ikke er livsforsikringshavere. Investoren vil kontakte noen uten livsforsikring og love å betale en del av livsforsikringsbeløpet hvis personen tegner en forsikring. Som med den mer vanlige versjonen av denne investeringsplanen, er investoren ansvarlig for alle premier. Dette betyr at selgeren vanligvis betaler veldig lite eller ingenting for å motta et obligasjon.