Hva er en mangelfull tillit?

En mangelfull tillit er en som er satt opp spesielt for både å tillate skattelettelser og øke formuen til etterkommerne til den som gir tilliten. Den vanligste typen av denne tilliten er en med vilje mangelfull tilskuddsforening, eller IDGT, som i utgangspunktet etterlater eiendeler i tilliten som holdes fri fra skatter. I tillegg betaler personen som gir den mangelfulle tilliten, også kjent som innvilgeren, inntektsskatten på eiendelene, noe som reduserer skattetrykket for etterkommere ytterligere. Disse tillitene må være nøye konstruert for å tåle skatteundersøkelse og kan være skadelige hvis de etterlatte eiendelene svekkes i verdi.

Trusts er finansielle enheter som er satt opp av en person, også kjent som bevilger, for å overlate formuen til etterkommere, også kjent som tillitsmenn. Fordelen med disse tillitene er at de generelt kan hjelpe etterkommere med å unngå dyre eiendomsskatter som påløper når bevilgningen dør. Selv om tillitsmennene generelt ikke har kontroll over eiendelene i tilliten og må overholde stipendiatens bestemmelser, er det fortsatt en gunstig økonomisk ordning. En spesiell tillit, en mangelfull tillit, er spesielt effektiv for å beskytte tillitsmenn mot for mye økonomisk belastning.

For å opprette en mangelfull tillit, må en bevilger først låne tilliten noen av midlene sine. Til gjengjeld for dette lånet må IDGT gi periodiske rentebetalinger til giveren til en sats som er bestemt av skattemyndighetene. Tilliten bruker deretter midlene som er oppnådd fra lånet til å kjøpe en eiendel eller flere eiendeler fra giverens bo. Disse eiendelene inkluderer ofte eiendom eller verdipapirer, som kan verdsettes i verdi over tid.

Ved å gjøre dette, fjerner den mangelfulle tilliten verdien fra boet, og reduserer dermed eiendomsskattetrykket når innvilgeren dør. I tillegg fortsetter giveren å betale inntektsskatt for eventuelle gevinster akkumulert av eiendelene, noe som reduserer boets verdi ytterligere. Arvene til trusten får da tilgang til disse eiendelene eller midlene som genereres fra dem slik det er fastsatt av trusten.

Et av problemene med en mangelfull tillit er at innsatsen for å unngå skatter kan sette den på radaren til skattefunksjonærer. Hvis tilliten ikke overholder skattelovgivningen, kan tilliten ende med å koste arvinger mer enn de kunne forvente. Skulle eiendelene svekkes i verdi, kan tilskuddet ta det dobbelte av treffet. Han eller hun vil fremdeles være ansvarlig for å betale inntektsskatt, og tilliten vil fortsatt måtte betale tilbake lånet.