Hva er økonomisk gjenforsikring?

Finansiell gjenforsikring er en type forsikring som primært brukes av livsforsikringsselskaper for å holde overskuddet jevnt fra det ene året til det neste. Andre forsikringsselskaper kan også bruke teknikken, som sysselsetter et annet selskap kjent som reassurandør for å i hovedsak holde pengene til det opprinnelige forsikringsselskapet. Disse pengene investeres av reassurandøren og returneres deretter til forsikringsselskapet i tider med behov. Livsforsikringsselskaper trenger generelt økonomisk gjenforsikring for å tilpasse seg muligheten for høyere utbetalinger i noen år enn i andre.

En typisk livsforsikring krever at en enkeltperson betaler regelmessige premieutbetalinger til et livsforsikringsselskap. Ved forsikringstakerens død utbetaler livsforsikringsselskapet fordeler til avdødes begunstigede som angitt i forsikringen. Siden det ikke er noen måte å definitivt fortelle når forsikringshavere skal dø, risikerer livsforsikringsselskaper å ha noen år når de må betale ut betydelig høye beløp. For å forhindre dette, tar livsforsikringsselskaper sine egne forsikringer kjent som økonomisk gjenforsikring for å holde gevinstnivået jevnt fra år til år.

Ethvert livsforsikringsselskap som er interessert i økonomisk gjenforsikring, må betale en premie til et selskap som spesialiserer seg på gjenforsikring. Hvis livsforsikringsselskapet har et godt år økonomisk, kan det legge overskuddet inn i reassuransepolitikken. Gjenforsikringsselskaper tar vanligvis pengene og reinvesterer dem i trygge verdipapirer og holder vanligvis en prosentandel av fortjenesten fra disse investeringene som betaling for sine tjenester.

Når livsforsikringsselskapet har et år der et høyere antall enn forsikringstakere går bort, kan det hende det trenger tilgang til den økonomiske gjenforsikringen. Det er viktig å merke seg at reassurandøren generelt ikke betaler noe særlig høyere enn den premien den opprinnelig fikk fra det første selskapet. Av den grunn er det liten risiko som overføres til reassurandøren, og derfor er prisene de tilbyr til forsikringsselskaper relativt lave.

Andre forsikringsselskaper som har inkonsekvent fortjeneste, men ønsker å holde en konstant bunnlinje, kan også oppsøke økonomisk gjenforsikring. En av fordelene med denne ordningen fremfor en typisk låneavtale er at den er avhengig av hvor lønnsomt forsikringsselskapet er. Et lån derimot kan nødvendiggjøre tilbakebetaling av forsikringsselskapet selv i magre økonomiske tider. I tillegg til det er forsikringsselskapet generelt garantert at de minste premiene kommer tilbake. Noen gjenforsikringsordninger har en tidsbegrensning knyttet til dem som spesifiserer når premien vil bli returnert av reassurandøren.