Co to jest firma portfelowa?

Spółka portfelowa jest spółką reprezentującą jedną konkretną inwestycję dla firmy inwestycyjnej, która specjalizuje się w inwestowaniu w prywatne przedsiębiorstwa w celu pozyskania kapitału w tych przedsiębiorstwach lub ich wykupu. Wszystkie firmy, w które firma inwestuje, reprezentują jej portfel. Inwestycja w spółkę portfelową może przybrać formę kapitału prywatnego w spółkach o ustalonej pozycji lub kapitału podwyższonego ryzyka w spółkach dopiero rozpoczynających działalność. Zarządzający funduszami inwestycyjnymi starają się budować portfel spółek, który maksymalizuje potencjał zysków dla swoich inwestorów, ograniczając ryzyko.

Giełda, na której inwestorzy kupują i sprzedają akcje spółek publicznych, jest tylko jedną z form możliwości inwestycyjnych dla osób fizycznych. Inną formą inwestycji są duże firmy inwestycyjne, które przeznaczają swoje fundusze na prywatne firmy potrzebujące kapitału. Firmy te często potrzebują kapitału biznesowego, aby sfinansować nową inicjatywę, ulepszyć sprzęt lub po prostu przetrwać. Inwestycje biznesowe w te spółki zwykle wymagają znacznego kapitału, ale tylko jedna lukratywna spółka portfelowa może zwrócić ten kapitał wielokrotnie inwestorom.

Zasadniczo proces, na który ukierunkowana jest spółka portfelowa, rozpoczynają menedżerowie firm inwestycyjnych, którzy specjalizują się w badaniu firm potrzebujących kapitału i decydowaniu, czy takie firmy mają potencjał wzrostu. Te firmy inwestycyjne generalnie łączą zasoby wielu inwestorów, którzy są zobowiązani do znacznej inwestycji kapitału po prostu, aby wziąć udział w okazji. Firma inwestycyjna zaczyna następnie budować portfel inwestycji z tych funduszy.

Większość funduszy inwestycyjnych próbuje budować portfele, które oferują dywersyfikację ich klientom. Oznacza to, że spółki portfelowe będą wybierane z wielu branż i mogą reprezentować szeroki zakres pod względem pozycji rynkowej. Jedna spółka portfelowa może być dobrze ugruntowaną firmą na rynku średnim, która po prostu potrzebuje podwyższenia kapitału, aby przejść przez trudny okres, podczas gdy inna może być uruchomieniem technologii z minimalnym doświadczeniem, ale świetnym pomysłem, który wymaga kapitału w akcji.

Wystawiając inwestorów na różne poziomy ryzyka i potencjalnej nagrody, zarządzający portfelami mogą skutecznie wyeliminować ryzyko związane z inwestycją jako całością. Różnorodność portfela oznacza, że ​​upadek jednej spółki portfelowej, a nawet kilku, można złagodzić dodatnimi zwrotami ze spółek z portfela, które osiągają dobre wyniki. Należy również zauważyć, że spółki mogą być celem z różnych powodów, ponieważ niektóre mają na celu zdobycie udziałów kapitałowych dla inwestorów, podczas gdy inne mają zostać całkowicie wykupione.