Co je společnost portfolia?
Portfoliová společnost je společnost, která představuje jednu konkrétní investici pro investiční společnost, která se specializuje na investice do soukromých podniků za účelem získání vlastního kapitálu v těchto podnicích nebo jejich výkupu. Všechny společnosti, do kterých firma investuje, představují firemní portfolio. Investice do portfolia společnosti může mít podobu soukromého kapitálu v zavedených společnostech nebo rizikového kapitálu ve společnostech, které právě začínají. Manažeři investičních fondů se snaží vybudovat portfolio společností, které maximalizují potenciální zisk pro své investory a zároveň omezují riziko.
Akciový trh, na kterém investoři kupují a prodávají akcie společností ve veřejném vlastnictví, je pouze jednou z forem investiční příležitosti pro jednotlivce. Další forma investic přichází prostřednictvím velkých investičních společností, které věnují své prostředky soukromým společnostem, které potřebují kapitál. Tyto společnosti často potřebují obchodní kapitál, aby financovaly nějakou novou iniciativu, modernizovaly vybavení nebo prostě přežily. Obchodní investice do těchto společností obvykle vyžadují značný kapitál, ale pouze jedna lukrativní portfoliová společnost může tento kapitál mnohokrát vrátit investorům.
Obecně proces, na který je společnost portfolia zaměřena, zahajují manažeři investičních podniků, kteří se specializují na výzkum společností, které potřebují kapitál, a rozhodování, zda tyto společnosti mají potenciál pro růst. Tyto investiční společnosti obecně sdružují zdroje mnoha investorů, kteří jsou povinni provést významnou investici kapitálu jednoduše, aby se této příležitosti zúčastnili. Investiční společnost poté z těchto fondů začne budovat portfolio investic.
Většina investičních fondů se pokouší budovat portfolia, která nabízejí diverzifikaci své klientely. To znamená, že portfoliové společnosti budou vybrány z velkého množství odvětví a mohou představovat široký rozsah, pokud jde o jejich postavení na trhu. Jedna společnost z portfolia může být dobře zavedená firma na středním trhu, která prostě potřebuje navýšení kapitálu, aby se dostala přes drsnou náplast, zatímco jiná by mohla být technologická start-up s minimálními výsledky, ale skvělý nápad, který vyžaduje vložení kapitálu do akce.
Vystavením investorů různým úrovním rizika a potenciální odměny mohou správci portfolia účinně odstranit riziko investice jako celku. Rozmanitost portfolia znamená, že selhání jedné společnosti s portfoliem, nebo dokonce několika, může být zmírněno pozitivními výnosy společností v portfoliu, které fungují dobře. Je třeba také poznamenat, že společnosti mohou být zaměřeny z různých důvodů, protože některé mají za cíl získat podíly na kapitálu pro investory, zatímco jiné jsou určeny k úplnému odkoupení.