Co je to cyklus převodu peněz?

Někdy se označuje jako cyklus přeměny aktiv nebo čistý provozní cyklus. Cyklus přeměny hotovosti je jednoduchý proces, který se používá k vyhodnocení současné finanční stability podniku. Peněžní cyklus se v zásadě zaměřuje na časová období spojená s několika základními prvky podnikání. Porozumění cyklům konverze v hotovosti může podniku poskytnout určitou představu o tom, jak dlouho jsou některá aktiva svázána v procesu výroby, závazků a pohledávek, a proto nejsou k dispozici pro použití při investování do obchodní činnosti.

Je užitečné uvažovat o cyklu přeměny hotovosti jako o identifikaci počtu dní, které trvá od pořízení surovin použitých k výrobě produktů, až do okamžiku, kdy je za vyrobené zboží přijata platba. To se porovnává s tím, co se nazývá průměrné období udržování zásob. V zásadě jde o konečnou zásobu na konci dne a jaký by byl návrat, pokud by byly suroviny zaplaceny v plné výši a za zboží, které bylo vyrobeno s použitím stejných surovin, byla přijata platba.

Je zřejmé, že kratší rozpětí dnů je ukazatelem pozitivního cyklu hotovostního převodu, protože investice je vrácena se ziskem v kratším časovém období. Vzhledem k tomu, že výnos je získán dříve než později, existuje možnost investovat shromážděný čistý příjem a dosáhnout ještě vyšší návratnosti. Větší návratnost investice znamená vyšší výnosy, které lze použít k rozšíření výroby nebo k prospěchu podniku jiným způsobem.

Delší nebo negativní hotovostní cykly mohou naznačovat, že v procesu je problém. Problém s cyklem převodu hotovosti může být v oblasti pohledávek, pokud někteří zákazníci trvají déle, než zaplatí nezaplacené faktury za dodané zboží. V případě, že podnik odkládá platby za suroviny až do doby, kdy zákazník zaplatí hotové zboží, mohou také existovat další finanční poplatky, které zvyšují celkové náklady na suroviny. Pokud je uveden dlouhý cyklus převodu peněz, je důležité situaci důkladně analyzovat, odhalit příčiny zpoždění a podniknout kroky k nápravě situace.