Co to jest analiza trendów giełdowych?
Analiza trendów giełdowych to metoda patrzenia na ogólne wskaźniki techniczne w poszczególnych giełdach, sektorze lub na całym rynku w celu ustalenia, czy ogólnym kierunkiem jest trend wzrostowy, czy spadkowy. Ta metoda analizy zapasów jest zwykle przeprowadzana w przypadku inwestycji długoterminowych. Służy do określania, kiedy inwestować na rynku, a następnie jest monitorowany w czasie, aby określić, kiedy rynek osiągnął szczyt lub poziom najniższy, aby można było zmienić poziom inwestycji.
Większość analiz trendów szuka trendów wzrostowych lub rosnącej wartości akcji, ponieważ tradycyjny inwestor stara się kupować taniej i sprzedawać wysoko. Podstawowe cechy analizy trendów giełdowych, które są poszukiwane w trendzie wzrostowym, obejmują fakt, że cena akcji rośnie, że gdy zapasy spadają w krótkim okresie, nie spadają aż do wzrostu, i że handel wolumen zapasów jest większy, gdy rośnie. Każdy z tych razem zestawionych wskaźników będzie wykazywać wzorzec stopniowego wzrostu wartości zapasów pomimo krótkoterminowych wahań, a wskaźniki te określa się jako średnie kroczące.
Handlowcy, którzy regularnie stosują analizę trendów giełdowych, robią to, co jest znane jako handel pędem. Jest to metoda stosowana do poszukiwania zysków zarówno na tradycyjnych giełdach, jak i na rynku towarów i rynku walutowym. Nacisk kładziony jest na ogólną tendencję, a znacznie mniejszej uwagi przywiązuje się do wartości wewnętrznej poszczególnych przedsiębiorstw lub sektorów przemysłu.
Rodzaje akcji, które koncentrują się głównie na trendach rynkowych, obejmują indeksy giełdowe i fundusze wspólnego inwestowania. Wiele z tych rodzajów inwestycji jest ściśle powiązanych z indywidualnymi trendami na rynku akcji, takich jak indeks Dow Jones Industrial Average (DJX), lista 30 największych nowojorskich giełd papierów wartościowych (NYSE) oraz National Association of Securities Dealers Automated Quotations (NASDAQ ) na amerykańskim rynku handlowym. Każda próba analizy trendów najpierw przyjrzy się ogólnym trendom giełdowym na poziomie krajowym, takim jak wskaźniki w Stanach Zjednoczonych dla rynków Dow Jones, Standard & Poors 500 i NASDAQ.
Analizując trendy, inwestorzy zazwyczaj przeprowadzają analizę trendów giełdowych, która oblicza okresową 10-dniową i 30-dniową średnią ruchomą dla interesującego sektora inwestycyjnego. Jeżeli 10-dniowa średnia krocząca wzrosła powyżej średniej z 30-dniowej średniej kroczącej, sektor uznaje się za znajdujący się w trendzie wzrostowym. Jeśli 10-dniowa średnia krocząca jest niższa niż w poprzednich 30 dniach, spada.
Istnieją również wykładnicze średnie kroczące trendów giełdowych, w których bieżąca wartość akcji ma większą wagę niż wartość z przeszłości, ze względu na wyjątkowe okoliczności na rynku. Przyjrzano się również uważnie konsolidacji bocznej, w której sektor inwestycyjny utrzymuje nieznacznie wahania cen, gdy równowaga podaży i popytu się równoważy. Tendencja boczna ostatecznie zakończy się typowym powrotem sektora do poprzedniego kierunku, w górę lub w dół. Chociaż analiza trendów giełdowych opiera się w dużej mierze na wcześniejszych wynikach giełdowych, jest postrzegana jako podstawowa dla wszystkich transakcji na papierach wartościowych, ponieważ zapoznaje inwestorów ze sposobem kształtowania trendów rynkowych w długim okresie.