Co to jest Efficient Frontier?

W świecie finansów efektywna granica to termin na pewien rodzaj inwestycji. Status wydajnej granicy odnosi się do oczekiwanego zwrotu i oczekiwanego ryzyka. Termin ten stał się powszechny wśród specjalistów finansowych i inwestorów.

Jako analiza portfela efektywna granica jest konkretnym punktem na wykresie ryzyko / zwrot. Jeśli brzmi to tajemniczo, spojrzenie na to z innej perspektywy prawdopodobnie sprawi, że efektywna granica stanie się bardziej przejrzysta. Najlepszym sposobem, aby przekonać się, na czym polega ten termin, jest przyjrzenie się diagramowi wykresu ryzyka / zwrotu.

Na wykresie ryzyko / zwrot jest zakrzywiona linia idąca w górę i w prawo. Wskazuje, że wraz ze wzrostem ryzyka rośnie potencjalna nagroda. Krzywa przedstawia „zoptymalizowane portfele”, w których podwyższone ryzyko przynosi maksymalną nagrodę uzupełniającą. Jednak nie wszystkie portfele lub zestawy inwestycji są zoptymalizowane, aby zapewnić najwyższą nagrodę. Tylko ci na zakrzywionej linii dostarczą odpowiednią nagrodę zgodnie z ryzykiem, i dlatego nazywani są częścią efektywnej granicy.

Efektywna granica jest niezwykle przydatnym narzędziem dla każdego, kto chce wykorzystać złożone inwestycje w celu uzyskania jak największych zysków kapitałowych. Tradycyjne inwestowanie na giełdzie i aktywach wiązało się z prostym pomysłem, że czas przyniesie zyski, gdy firma lub sektor będzie produktywny. Nowe i ulepszone metody inwestowania wykorzystują całą gamę „zabezpieczeń” i narzędzi zarządzania ryzykiem, aby skuteczniej zabezpieczyć więcej zysków. Na tym właśnie polegają terminy takie jak efektywna granica.

Termin „efektywna granica” pochodzi od teorii portfolio Harry'ego Markowitza, który postulował pomysły dotyczące najlepszych zbiorów i zwrotów w połowie XX wieku. Teoria nowoczesnego portfela Markowitz przedstawia kilka bardzo przydatnych pomysłów na temat generowania kapitału za pomocą narzędzi inwestycyjnych. Specjaliści ds. Finansów zwrócili uwagę na idee związane z tą teorią, a jej wykorzystanie może przynieść pewne praktyczne korzyści.

Ostatecznie termin ten dla zoptymalizowanego portfela stanowi rzeczywistą reprezentację bardzo podstawowej koncepcji inwestowania i obrotu akcjami. Wszystko na temat obrotu papierami wartościowymi i wielu innych rodzajów inwestycji w aktywa dotyczy ryzyka i korzyści. Porównanie ryzyka z potencjalną wypłatą stanowi ogromną część „należytej staranności”, którą inwestorzy wykonują na długo przed podjęciem określonej ścieżki działania. Wiedza o tym, jak uzyskać tego rodzaju pakiet akcji, jest częścią sukcesu inwestora.