Co to jest zwrot kapitału?
Zwany także po prostu ROC, zwrot kapitału to kwota zwrotu z każdej inwestycji, w przypadku której zwrot ten nie jest uważany za zysk lub dochód. Często liczba ta reprezentuje pierwotną kwotę zasobów finansowych, które początkowo zainwestowano w jakiś rodzaj działalności lub przedsięwzięcia inwestycyjne, ale nie w żaden rodzaj zysków, które zostały wygenerowane w wyniku inwestycji. Ten rodzaj transakcji finansowej różni się od zwrotu z kapitału, który koncentruje się na zysku generowanym w wyniku tej inwestycji kapitału początkowego.
Istnieje kilka sytuacji, które mogą spowodować zwrot kapitału. W przypadku umowy dotyczącej nieruchomości właściciel nie zaczyna generować zysku, dopóki nie odzyska pierwotnej inwestycji w nieruchomość. Na przykład, jeśli właściciel kupuje nieruchomość za kwotę 200 000 USD w USD (USD), ale sprzedaje nieruchomość trzy miesiące później za łączną kwotę 250 000 USD, wówczas zwrot kapitału wynosi pierwotny zakup nieruchomości. Jednocześnie zwrot z kapitału wynosi 50 000 USD, ponieważ jest to zysk osiągnięty ponad pierwotną inwestycję. Jeśli dom jest sprzedawany za tę samą kwotę co pierwotna cena zakupu, właściciel osiąga zwrot kapitału, ale nie zwraca ani nie uzyskuje zysku z kapitału.
Zwrot kapitału niekoniecznie oznacza pełny zwrot z pierwotnej inwestycji. Fundusze różnych typów mogą zdecydować o zwróceniu części inwestycji początkowej swoim inwestorom, zachowując jednocześnie część tej inwestycji. Powoduje to, że inwestor otrzyma w przyszłości mniejszy zwrot z kapitału, ponieważ kwota zainwestowana w przedsięwzięcie jest zmniejszona.
W zależności od okoliczności związanych z inwestycją oraz ogólnie od przepisów podatkowych dotyczących inwestowania jest bardzo mało prawdopodobne, aby zwrot kapitału spowodował powstanie długu podatkowego dla inwestora. Zakłada się, że podatki zostały już oszacowane od funduszy wykorzystanych na początkową inwestycję. Zatem nie będzie potrzeby ponownego obliczania podatków, ponieważ inwestor nie osiągnął żadnego zysku z tego zwrotu z kapitału. Chociaż zwrot kapitału można technicznie uznać za rodzaj dochodu w niektórych krajach, zwykle uważa się go za dochód zwolniony, który nie generuje żadnego zysku kapitałowego podlegającego podatkom. Kwota ta nie generuje również żadnego rodzaju straty kapitałowej, która mogłaby zostać wykorzystana jako odliczenie od deklaracji podatkowych.