O que é um custo de quebra?

Quando um determinado produto de empréstimo é emitido por alguma instituição financeira, há uma taxa de juros atrelada ao pagamento da dívida. Muitas vezes, esses pagamentos de juros são incluídos nos orçamentos e outros planos financeiros do credor. No caso de um mutuário pagar um credor por uma dívida estruturada como um empréstimo fixo antecipadamente, um custo de quebra será normalmente avaliado. Essa é a penalidade que deve ser paga pelo mutuário ao credor por violar os termos do contrato e pagar a dívida antes da data de vencimento. Também é possível que o custo de quebra se refira a um valor pago pelo fornecedor do produto a um cliente para cobrir danos que possam ocorrer a itens, como estoque, durante o transporte.

Ao contratar um empréstimo, como uma hipoteca residencial, é possível obter uma taxa de juros fixa. Com esse tipo de empréstimo, o mutuário sabe exatamente o valor dos pagamentos mensais. Para possibilitar o empréstimo, um credor pode precisar pedir emprestado capital dos mercados financeiros para obter a taxa de juros fixa. Se um mutuário decidir refinanciar um empréstimo ou pagar a dívida prematuramente, é provável que o credor seja cobrado um custo de quebra por não cumprir os termos desse contrato. Esses encargos são posteriormente repassados ​​ao mutuário.

Os bancos aderem a alguma fórmula para emitir uma taxa de quebra. Esse custo pode ser avaliado através da determinação do valor total dos pagamentos de juros do empréstimo fixo ao longo de um trimestre. Se um refinanciamento estiver ocorrendo, o custo de quebra pode ser determinado calculando a diferença entre os juros devidos em ambos os empréstimos. Provavelmente, o banco cobrará o maior dos dois cenários possíveis, se aplicável.

O mutuário herda risco ao contrair um empréstimo fixo, e esses fatores devem ser descritos nos termos de um contrato quando o empréstimo fixo é emitido. Uma instituição financeira pode ter uma política para emitir um custo de quebra a um cliente por interromper um contrato com base em todos os juros que seriam pagos se o empréstimo não fosse rescindido antecipadamente. Como resultado, o credor não perde dinheiro e o mutuário permanece responsável pelos termos originais, mesmo com um pagamento antecipado. Um credor pode insistir que seus outros compromissos financeiros devem ser honrados, apesar da mudança de circunstâncias do mutuário.