Vad är en dålig bank?
En dålig bank, även känd som en aggregeringsbank eller en inkassobank, är en bank som köper tillgångar som inte fungerar som resultat för att ta bort dessa tillgångar från andra bankers böcker. Om alla banker samarbetar med den dåliga banken, kommer den dåliga banken i huvudsak att skapa sådana tillgångar så att de inte kan dra ner andra bankers kreditbetyg och prestanda. Den dåliga banken kan i sin tur sälja dessa tillgångar, investera dem eller avyttra dem på andra sätt.
Poängen med en dålig bank är att hjälpa till att lösa en finansiell kris orsakad av ett överflöd av tillgångar som inte fungerar i stora bankers böcker. Icke-fungerande tillgångar eller ”giftiga tillgångar” är tillgångar som teoretiskt sett har ett värde, men anses vara osäljbara eftersom ingen vill köpa dem. En bank med icke-fungerande tillgångar har mycket pengar på papper, men mindre tillgång till kontanter i verkligheten, och detta kan orsaka en kreditkris, eftersom banker kämpar för att samla in pengar för daglig drift och börja begränsa utlåningen.
Flera regeringar har använt dåliga banker för att hantera kreditkriser innan de blir värre. För att denna teknik ska vara effektiv, är många ekonomer överens om att den måste uppfylla flera kriterier. För det första drivs banken av regeringen, eller av en myndighet som försäkrar bankinsättningar, och den är vanligtvis inrättad som ett självlikvidererande förtroende, vilket innebär att det efter att bankens uppdrag är fullbordat upplöst. Den dåliga banken är en nationaliserad bank som drivs av och för folket, ett koncept som vissa länder har svårt med.
En annan kritisk faktor är ett samarbetsavtal som involverar flera banker. Om bankerna A, B och C kommer överens om att sälja sina icke-resultatmässiga tillgångar till den nationaliserade banken, och Bank D inte följer planen, kommer marknaden att fortsätta att vara instabil. Slutligen måste avkastningstillgångar skrivas ner innan de säljs till den dåliga banken. Med andra ord kan bankerna inte kräva ”verkligt marknadsvärde” eller pappersvärdet på deras giftiga tillgångar. De måste gå med på att skriva ner den totala skulden och betala en förlust för att få tillgången från sina böcker.
Om en dålig bank köper giftiga tillgångar till rimligt marknadspris kommer det att bli en mycket dyr strävan. Eftersom medlen för att köpa tillgångarna kommer från regeringen kan detta få den nationella ekonomin till knä, eftersom betydande medel blir bundna i hanteringen av giftiga tillgångar. Detta kan förlänga den finansiella krisen som i första hand föll ut bildandet av den dåliga banken.
Dåliga banker är bara en av många potentiella lösningar på en ekonomisk kris, och de måste vägas noggrant tillsammans med de andra alternativen. Tendensen att få panik när de står inför finansiella kriser från regeringens tjänstemän kan bidra till några mycket dåliga beslut som kan ha långvariga återverkningar, vilket gör det viktigt att undvika att rusa in i någon särskild handlingsplan, från en dålig bank till en stimulans planen.