Co je vertikální analýza?
Vertikální analýza je metoda analýzy účetní závěrky, ve které je každá položka ve výkazu reprezentována jako procento jedné větší položky. Tuto metodu analýzy lze použít v rozvaze i ve výkazu zisku a ztráty jako způsob koherentního porovnávání velkých peněžních částek a smysluplnosti údajů. Jednou z výhod vertikální analýzy je to, že usnadňuje přípravu mezi společnostmi různých velikostí ve stejném odvětví. Rovněž umožňuje společnosti porovnat své současné zprávy se zprávami z minulosti a odhalit možné trendy nebo oblasti, které je třeba zlepšit.
Pohled na nezpracovaná data ve finančním výkazu může být relativně bezvýznamná, aniž by existoval určitý benchmark, se kterým lze čísla porovnat. Vertikální analýza řeší tento problém tím, že spojuje všechny položky v rozvaze s jednou položkou a tvoří takzvanou rozvahu běžné velikosti. Rozvahy běžné velikosti se snadno porovnávají s výkazy jiných společností i se staršími rozvahy v rámci jedné společnosti.
Při použití vertikální analýzy v rozvaze se všechny položky v rozvaze oceňují na základě celkových aktiv. Představte si například, že společnost má celková aktiva 1 000 USD (USD) a zásoby 100 USD. Vzhledem k tomu, že 100 USD zahrnuje 10 procent z celkových 1 000 USD celkových aktiv, bude inventář reprezentován číslem 10 v rozvaze. Všechna různá aktiva, ať už se jedná o hotovost, zásoby, vlastní kapitál nebo pohledávky, by měla čísla, která by v souvaze běžné velikosti zvýšila až 100.
Pokud jde o vertikální analýzu výkazu zisku a ztráty, všechny různé položky jsou zastoupeny jako podíl na celkových tržbách. To znamená, že celková prodejní částka je automaticky reprezentována jako 100. Pokud by úrokové náklady určité společnosti byly 200 USD a její celkové tržby činily 4 000 USD, pak by byl úrok reprezentován jako 5, protože to představuje 5 procent z celkových prodejů .
Díky vertikální analýze může podnik rychle identifikovat silné a slabé stránky a trendy. Například společnost může zaznamenat trend, který ukazuje procento pohledávek na vzestupu, zatímco procento hotovosti je na úbytku. To může naznačovat neefektivnost metod sběru. Stejná analýza výkazu zisku a ztráty umožňuje činitelům s rozhodovací pravomocí ve společnosti přesně určit, jak je každý dolar rozdělen mezi náklady a výdaje, což poskytuje úplný finanční obraz.