Hvordan vælger jeg de bedste ETF-porteføljer?
Exchange Traded Fund (ETF) investering kan føre til nogle interessante porteføljekonfigurationer. De bedste ETF-porteføljer er typisk diversificerede med vægt på investeringens mål. Aktuel indkomst, kapitalvækst og risikobegrænsning er typer af investeringsmål, der adresseres, når man bygger ETF-porteføljer. Kombination af ETF-investeringer kan producere unikke og skræddersyede investeringsporteføljer.
Mange ETF'er er sammensat af en portefølje af finansielle aktiver. Konfigurationen af ETF-porteføljerne bestemmer ydelsen under forskellige markedsforhold. En ETF beregnet til løbende indkomst vil være sammensat af investeringer i udbyttebetalende bestande. Disse aktier kan købes af ETF på basis af højeste udbytteudbytte eller stærkeste historie med udbytteudvikling. Markedsværdi og likviditet kan også være faktorer i valget af værdipapirer.
Den investor, der søger kapitalvurdering, kan være interesseret i en ETF, der fokuserer på vækstaktier. Vækstvirksomheder investerer overskud tilbage i virksomheden i stedet for at betale udbytte til aktiehavere. Investoren kunne realisere en kapitalgevinst gennem den øgede aktieværdi. Mange forskellige metoder bruges til at evaluere vækstlagre, herunder grundlæggende og tekniske analyseteknikker.
Risikoreducerende teknikker er designet til nogle ETF'er. Porteføljediversificering ved at investere i ikke-relaterede finansielle aktiver forsøger at kontrollere volatiliteten og samtidig give en stabil afkast. Disse ETF'er kan bestå af aktier, obligationer, råvarer eller valutaer og er en kombination af mange forskellige slags aktiver. Mange af disse ETF-porteføljer administreres aktivt.
Meget gearede ETF'er er designet til kortvarig spekulation i markedsprisbevægelser. Leveraged ETF'er sporer typisk større indekser og kan være lange eller korte positioner. Afkast kan være to eller tre gange den normale udbetaling, men de potentielle tab forstørres også på samme niveau. Da ETF'er handles som individuelle aktier, kan den kortsigtede erhvervsdrivende bruge gearede ETF'er til svingninger i indeksens kursudsving.
Mange investorer følger specifikke typer virksomheder, produkter og tjenester. De bedste ETF-porteføljer for denne type investorer er industri- og sektor ETF'er. Disse ETF'er ejer en portefølje af aktier inden for en bestemt branche, hvilket giver en mere diversificeret tilgang til sektorinvestering. Risikoen for, at et selskab mislykkes, mindskes af investeringen i en kurv med lignende virksomheder.
Der findes store ETF'er på markedet for indenlandske og internationale indekser. De største indekser sporer store aktiemarkedssegmenter, som generelt repræsenterer de generelle økonomiske forhold i forskellige lande. ETF-porteføljer, der kombinerer indekser fra forskellige lande, kan være det bedste valg for den diversificerede investor. ETF'er i fremmed valuta er også tilgængelige individuelt som en kurv med valutaer.
Råvare-ETF'er leverer økonomisk sikkerhed, der ikke er korreleret med aktiemarkedet. Ikke-korrelerede aktiver bør være en del af den diversificerede portefølje. I tider med tilbagegang på aktiemarkedet går råvaresektoren typisk frem. Nylige undersøgelser viser, at en portefølje bestående af diversificerede investeringer i aktier, obligationer og råvarer giver et stabilt afkast uden overdreven svingninger i volatiliteten.