Hvad er grundlæggende analyse?

Grundlæggende analyse er en type aktievalgdisciplin. Hvis du forsker grundig undersøgelse af en virksomheds regnskabsopgørelser, før du beslutter at købe aktier i virksomheden til investeringsformål, siges du at følge en grundlæggende analysetilgang til investering. En anden meget almindelig tilgang er teknisk analyse , som er næsten den modsatte type tilgang.

En grundlæggende analysetilgang forsøger at afgøre, om virksomheden er økonomisk sund og vil fortsætte med at tjene penge. En teknisk analysetilgang til investering er næsten udelukkende beskæftiget med, hvordan prisen på aktien har udført over tid og forsøg på at forudsige, hvad den vil gøre i fremtiden baseret på dette. Nogle gange kombineres de to tilgange med en grundlæggende analysemetode, der bruges til at vælge lagrene og en teknisk analysemetode, der bruges til at tidsinstituttere i aktierne af interesse.

Når man udfører en grundlæggende analyse af aktien med interesseSt, man prøver at afgøre, om bestanden er værd at investere i. I denne tilgang ser man på, hvor godt virksomheden klarer sig økonomisk. Hvad er selskabets indtjening? Har de vokset? Hvordan sammenligner forholdet mellem aktien på aktien kontra indtjeningen pr. Aktie, P/E -forholdet, med andre lignende virksomheder?

Denne tilgang forsøger at besvare nogle grundlæggende eller grundlæggende spørgsmål om den økonomiske sundhed i virksomheden og den branche, som virksomheden opererer i. Hvor stor er virksomheden? Hvor længe har det været i forretning? Hvordan er ledelsen af ​​virksomheden? Hvad er udsigterne for den branche, som virksomheden er i?

Grundlæggende analyse betragtes normalt som en mere konservativ tilgang til valg af aktie end teknisk analyse. Det er bestemt en mere nøjagtig videnskab. Prisindtjeningsforholdet er let at beregne; det er simpelthen prisen påHver andel af aktien divideret med indtjeningen pr. Aktie. Virksomhedens bogværdi kan let bestemmes ud fra selskabets regnskaber, og indtjeningen beregnes let ud fra de økonomiske poster.

I modsætning hertil er matematikken bag den mest tekniske analyse meget mere kompleks og kræver ofte meget mere af et domsopkald fra investorens side. I en teknisk analysetilgang forsøger investoren at forudsige crowd -adfærd, mens en grundlæggende analyse simpelthen forsøger at afgøre, om virksomheden har tjent penge, og i hvilken sats det vil sandsynligvis fortsætte med at tjene penge. Prisen på bestanden på kort sigt er ikke så vigtig i en grundlæggende analyse, da teorien er, at hvis virksomheden tjener penge og fortsætter med at tjene penge, vil aktiekursen til sidst stige. En teknisk analysetilgang er meget mere optaget af kortvarige prisbevægelser.

at investere i aktier er meget mere sandsynligt at værevellykket, hvis der anvendes en systematisk tilgang. En grundlæggende analysetilgang er den nemmeste at forstå og lære, og som sådan er det måske det bedste sted at starte for en begyndelsesinvestor. Begge tilgange har imidlertid deres styrker, og viden om begge vil gavne enhver investor og resultere i forbedret investeringsafkast.