Hvad er struktureret finansiering?

Når mere konventionelle metoder til opnåelse af et forretningslån enten er uønskede eller ikke mulige, er der altid muligheden for struktureret finansiering. Strukturfinansiering er i det væsentlige processen med at yde et lån baseret på en stærk præstation i pengestrømmen i fortiden. I stedet for at andre aktiver, der bruges som sikkerhed for lånet, fremskaffes midler baseret på historien, der indikerer en jævn strøm af kontanter til låntagers forretning, der giver mulighed for rettidig og ordentlig tilbagebetaling af lånebeløbet. Her er nogle eksempler på, hvordan struktureret finansiering kan være den rigtige mulighed i en given situation.

Brugen af ​​struktureret finansiering kan være attraktiv for en virksomhed, der ikke har meget i vejen for materielle aktiver, men har en stærk kundegrundlag og en dokumenteret historie med månedlig fakturering kombineret med ensartede lønnshistorier for kunderne. Investorer er ofte villige til at låne penge til virksomheder af denne art, selvom de måske er ret små, og gør det til en lavere rente end et standardbanklån. For den virksomhed, der ønsker at udvide kundebasen og har brug for nogle hurtige kontanter til at gøre det, kan struktureret finansiering muligvis repræsentere den mest omkostningseffektive måde at styre indsamlingen. Sammen med den lave mængde bureaukrati, der er involveret i strukturfinansiering, kan denne mulighed også bevæge sig meget hurtigt, ofte meget hurtigere end at få et standardforretningslån.

Struktureret finansiering er også en fremragende måde for et selskab, der kommer fra en hård periode at få den driftskapital, den har brug for, for at komme tilbage på benene og begynde at vokse igen. For eksempel bruger et selskab, der indgår i en fusion, der viser sig at være dårligt, en masse ressourcer til lovligt at vende situationen. Mens pengestrømmen fra kundeordrer forblev stabil gennem hele processen, er virksomheden nu ansat med en stor mængde gæld til høje renter. Brug af struktureret finansiering til at eliminere forpligtelserne med højere renter, effektivt at udveksle dem med lavere renter og mere håndterbare tilbagebetalinger, kan være svaret. Mens den traditionelle finanssektor muligvis er tøvende med at låne midler til virksomheder, der kommer ud af denne form for situation, vil en struktureret finansieringsplan tage højde for den stabile og konsistente pengestrøm fra kundeordrer og betragte virksomheden som en god risiko.

Struktureret finansiering kan betragtes som en tilstand af CDO eller sikkerhedsstillelse af gældsforpligtelser. CDO'er er dybest set et slags struktureret kreditprodukt, som er en idé, når der er en vis overførselsrisiko hos et firma, men der er også potentiale for vækst. Struktureret finansiering er ideel, når elementet i risikooverførsel gør en appel til konventionelle finansieringskilder uproduktiv, upraktisk eller simpelthen umulig. Med brug af struktureret finansiering får mange virksomheder en chance for nyt liv, som ellers ikke ville have været muligt.