¿Cuál es un riesgo de bancarrota?

También conocido como riesgo de insolvencia o riesgo de incumplimiento, el riesgo de quiebra es el potencial de que un deudor no pueda cumplir con sus obligaciones de deuda. Los prestamistas evalúan este tipo de riesgo como parte del proceso de considerar una solicitud de un préstamo, una línea de crédito o cualquier otro tipo de asistencia financiera que implique el reembolso. Los prestamistas también utilizan un enfoque similar al evaluar las solicitudes de préstamos de las empresas, teniendo en cuenta cada factor que se relaciona con la capacidad de la Compañía para pagar ese préstamo dentro de los Términos y condiciones indicados en el contrato de préstamo.

Junto con los préstamos y la extensión de las líneas de crédito, los inversores también analizarán de cerca el riesgo de bancarrota al considerar la posibilidad de invertir en una empresa comercial. Por ejemplo, un inversor ángel que está pensando en respaldar una nueva empresa comercial analizará de cerca la forma en que se estructura el negocio. Él o ella también considerará los antecedentes y la experiencia de los propietarios, y la potencial para el éxito que demuestra el negocio, basado en los bienes o servicios que se ofrecerán a los consumidores. Si el inversor ángel determina que existe un mercado sólido para esos productos, que la compañía tiene un modelo de negocio bien planificado y realista, y que los propietarios tienen la experiencia y los antecedentes necesarios para el éxito, es probable que considere el nivel de riesgo aceptable y elija invertir en la empresa.

Muchos de los mismos criterios que se utilizan para determinar un puntaje de crédito también se centran en el cálculo del riesgo de bancarrota. La relación entre la carga de la deuda con el ingreso es importante, ya que esta cifra es un fuerte indicador de la capacidad del deudor para pagar al prestamista de manera oportuna. Los deudores que tienen relativamente pocas obligaciones financieras y que están pagando esas obligaciones a tiempo sin hacer pagos atrasados, es probable que se consideren un riesgo menor. La demostración de SLas habilidades de administración de dinero de Trong, y una reputación por honrar todas las obligaciones contractuales, también es una fuerte indicación de que el potencial para que el deudor presente una acción de bancarrota del Capítulo 11 o del Capítulo 7 es remota, suponiendo que no hay un cambio significativo en las circunstancias del deudor.

Otra herramienta útil para evaluar el riesgo de bancarrota asociado con un negocio establecido es considerar las calificaciones de bonos preparadas por agencias como Standard & Poor's o Moody’s. Estas calificaciones se basan en un examen cuidadoso de la salud financiera general de una empresa, y son especialmente útiles para los inversores. Si bien es útil, es importante darse cuenta de que confiar estrictamente en estas calificaciones puede o no proporcionar información adecuada para tomar una decisión final. Por esta razón, los prestamistas también deben considerar los datos disponibles de otras fuentes antes de decidir si el solicitante del préstamo representa una baja cantidad de riesgo de bancarrota.