O que é um risco de falência?

Também conhecido como risco de insolvência ou risco de inadimplência, o risco de falência é o potencial de um devedor se tornar incapaz de cumprir suas obrigações de dívida. Os credores avaliam esse tipo de risco como parte do processo de considerar um pedido de empréstimo, uma linha de crédito ou qualquer outro tipo de assistência financeira que envolva o pagamento. Os credores também utilizam uma abordagem semelhante ao avaliar os pedidos de empréstimos das empresas, levando em consideração todos os fatores relacionados à capacidade da empresa de pagar esse empréstimo dentro dos termos e condições mencionados no contrato de empréstimo.

Juntamente com empréstimos e a extensão das linhas de crédito, os investidores também analisarão atentamente o risco de falência ao considerar a possibilidade de investir em um empreendimento comercial. Por exemplo, um investidor anjo que está pensando em apoiar um novo empreendimento comercial analisará atentamente a forma como o negócio está estruturado. Ele ou ela também considerará os antecedentes e a experiência dos proprietários, e o potenciall Pelo sucesso que a empresa demonstra, com base nos bens ou serviços que serão oferecidos aos consumidores. Se o investidor anjo determinar que existe um mercado sólido para esses produtos, que a empresa possui um modelo de negócios bem planejado e realista e que os proprietários tenham a experiência e os antecedentes necessários para o sucesso, ele provavelmente considerará o nível de risco aceitável e optar por investir no empreendimento.

Muitos dos mesmos critérios usados ​​para determinar uma pontuação de crédito também entram no cálculo do risco de falência. A proporção de carga da dívida e renda é importante, pois esse número é um forte indicador da capacidade do devedor de pagar o credor em tempo hábil. Os devedores que têm relativamente poucas obrigações financeiras e que estão pagando essas obrigações a tempo sem efetuar pagamentos tardios, provavelmente serão considerados menos riscos. A demonstração de SAs habilidades de gerenciamento de dinheiro da TRONG e a reputação de honrar todas as obrigações contratuais também são uma forte indicação de que o potencial do devedor registrar uma ação de falência do capítulo 11 ou do capítulo 7 é remota, assumindo que não há mudanças significativas nas circunstâncias do devedor.

Outra ferramenta útil para avaliar o risco de falência associado a uma empresa estabelecida é considerar as classificações de títulos preparadas por agências como Standard & Poor's ou Moody's. Essas classificações são baseadas em um exame cuidadoso da saúde financeira geral de uma empresa e são especialmente úteis para os investidores. Embora útil, é importante perceber que confiar estritamente nessas classificações pode ou não fornecer informações adequadas para tomar uma decisão final. Por esse motivo, os credores também devem considerar os dados disponíveis de outras fontes antes de decidir se o solicitante do empréstimo representa uma baixa quantidade de risco de falência.