¿Qué es un índice de deuda?
Un índice de deuda es un tipo de índice financiero que ayuda a calcular la cantidad que una empresa debe en comparación con el valor de sus activos. Es una herramienta que a menudo se usa para determinar la salud de una empresa y su capacidad para pagar deudas a largo plazo. También hay un tipo de relación de deuda del consumidor, más comúnmente conocida como relación deuda-ingreso, que funciona de manera similar para mostrar la salud financiera de un individuo.
Para calcular el índice de endeudamiento de una empresa, generalmente se necesita acceso al balance general. El balance general generalmente mostrará, entre otras cosas, cuánto debe la compañía en deudas y el valor actual de sus activos. El índice de deuda se puede determinar dividiendo la deuda total entre los activos totales. En general, cuanto mayor sea el resultado, más dependerá la empresa del crédito para operar. Si el resultado es mayor que uno, eso generalmente significa que la compañía realmente tiene más deuda que activos.
Un caso en el que se puede evaluar el índice de endeudamiento de una empresa es cuando una empresa solicita un préstamo. En este caso, el prestamista a menudo observará esta relación para ayudar a determinar qué tan probable es que la compañía pueda pagar el préstamo. Los expertos generalmente están de acuerdo en que cuanto mayor es el índice de endeudamiento de una empresa, mayor es el riesgo de impago de un préstamo. Por el contrario, cuanto menor sea el índice, más probable es que la compañía pueda pagar el préstamo según lo acordado.
Debido al hecho de que los índices de endeudamiento más altos a menudo se correlacionan con un mayor riesgo para el prestamista, las compañías con índices de endeudamiento altos a menudo tienen que pagar tasas de interés más altas cuando piden dinero prestado. En algunos casos, si los índices de endeudamiento son demasiado altos, es posible que las compañías no puedan pedir dinero prestado. Tales situaciones generalmente requieren que las compañías afectadas busquen activos adicionales.
Además del índice de deuda que muestra la salud de una empresa, también puede ayudar a mostrar la salud financiera de un individuo. Las relaciones de deuda personal, o la relación deuda / ingresos, a menudo se utilizan para determinar la probabilidad de que las personas puedan pagar los préstamos. Para calcular esto, uno debe sumar todos los gastos mensuales fijos de un individuo, como el pago de la hipoteca, el seguro del propietario, los impuestos a la propiedad, los pagos con tarjeta de crédito y otros pagos regulares de préstamos. Esta cantidad luego se divide por el ingreso mensual antes de impuestos de la persona.
Para este cálculo, en general, cuanto menor sea la relación, menos deuda tiene una persona y más probabilidades tendrá de pagar un préstamo. Los prestamistas generalmente establecen pautas específicas para estas proporciones al determinar si a una persona se le ofrece un préstamo. Por ejemplo, para las hipotecas en los Estados Unidos, la mayoría de los prestamistas requieren que los solicitantes tengan un índice de deuda del 36% o menos. Al igual que con las empresas, cuanto mayor sea el índice de endeudamiento de una persona, más problemas tendrá para encontrar los términos de préstamo adecuados.