Qu'est-ce qu'une analyse d'investissement fondamentale?
L'analyse fondamentale des investissements est une procédure par laquelle un investisseur potentiel entreprend une étude ou une évaluation d'une organisation ou d'un secteur d'activité avant de prendre toute décision en matière d'investissement. L’analyse fondamentale des investissements a pour objectif principal de garantir à l’investisseur que son activité en vaut la peine. Par exemple, si un investisseur achète des actions de la société ABC, il peut prendre la décision commerciale souhaitable d’entreprendre une analyse fondamentale de l’investissement de l’organisation.
Une telle analyse fondamentale des investissements comportera nécessairement une évaluation de la valeur des actions de la société sur le marché boursier, des bénéfices nets, de la taille, du taux de croissance, des faiblesses, des forces et des prévisions futures. L'un des outils permettant d'effectuer une analyse fondamentale des investissements est l'outil Forces, faiblesses, opportunités, menaces (SWOT). Une application des principes de base énoncés dans l’analyse par le marché à une entreprise potentielle permettra à l’investisseur de décider si une telle entreprise est un bon investissement. Les atouts de l’entreprise peuvent inclure des facteurs tels que sa portée et son champ d’opérations, tandis que les faiblesses peuvent inclure le manque d’utilisation de la technologie actuelle. Les opportunités peuvent inclure de nouveaux marchés étrangers, alors que les menaces peuvent inclure une réduction de la demande des consommateurs.
Outre une entreprise, un investisseur peut effectuer une analyse fondamentale des investissements dans un secteur commercial dans le but de déterminer les potentiels ou les pièges. Par exemple, un investisseur qui souhaite investir dans le secteur du pétrole et du gaz peut effectuer une analyse d'investissement fondamentale sur le secteur en général et non sur une seule société. Un tel investisseur peut essayer de créer une société liée à ce secteur et cherche à savoir dans quelle mesure une telle entreprise pourrait être rentable ou fructueuse.
L’état des flux de trésorerie d’une entreprise est l’un des aspects importants à l’étude lors de son analyse. Le flux de trésorerie correspond aux entrées de fonds dans la société ainsi qu’aux sorties de fonds. Une analyse des flux de trésorerie de la société aidera à révéler le niveau de sa solvabilité. Un bon flux de trésorerie signifie que la société est forte sur le plan financier ou solvable, tandis qu'un faible flux de trésorerie signifie que la société peut être insolvable ou financièrement faible. Les flux de trésorerie aident également à établir des prévisions futures concernant les attentes futures possibles. Cela permet à l'entreprise et aux investisseurs potentiels de faire des déductions concernant la survie et le succès de l'entreprise.