Che cos'è un mutuo in valuta estera?
Un'ipoteca in valuta estera è un tipo di obbligazione ipotecaria che consente al debitore di presentare pagamenti in una valuta diversa da quella utilizzata nella nazione in cui risiede il mutuatario. I mutui di questo tipo sono spesso utilizzati per organizzare l'acquisto di immobili commerciali, ma possono anche essere utilizzati per l'acquisto di immobili residenziali. I termini e le condizioni relativi a questo tipo di mutuo comprendono disposizioni che aiutano a stabilire come il tasso di cambio viene preso in considerazione nell'applicazione degli interessi. Spesso, questo approccio viene utilizzato quando il mutuatario riceverà significativi benefici finanziari da questo tipo di contratto di mutuo.
Vi sono due aree in cui il mutuatario può riscontrare che un'ipoteca in valuta estera può far risparmiare denaro per tutta la durata del contratto di prestito. Uno ha a che fare con il tasso di cambio tra la valuta domestica e la valuta utilizzata per rimborsare il saldo dovuto. Finché la valuta utilizzata per pagare il prestito è più forte della valuta domestica, questo approccio offre un risparmio limitato al proprietario. Ciò rappresenta un certo grado di rischio, poiché il tasso di cambio tra due valute potrebbe cambiare in qualsiasi momento. Nel caso in cui la valuta nazionale dovesse rafforzarsi rispetto alla valuta estera specificata per il rimborso nei termini del contratto, il mutuatario pagherebbe effettivamente di più durante la vita del mutuo.
Un'altra area in cui un'ipoteca in valuta estera può generare risparmi è il tasso di interesse applicato al prestito. In genere, i termini e le condizioni richiedono l'utilizzo dei tassi di interesse associati alla valuta utilizzata per rimborsare il prestito e non ai tassi applicati alla valuta nazionale. Ciò significa che se il tasso di interesse prevalente per la valuta estera è inferiore al tasso per la valuta domestica, andare con un tasso fisso per la durata del contratto può consentire all'acquirente di risparmiare una grande quantità di denaro per tutta la durata del prestito . L'andare con un tasso variabile o variabile può essere leggermente più rischioso, poiché esiste sempre la possibilità che il tasso salga al di sopra del tasso interno, uno stato di eventi che compenserebbe efficacemente i benefici ottenuti da questo tipo di accordo ipotecario.
I mutui in valuta gestita come l'ipoteca in valuta straniera a volte consentono agli acquirenti di impegnarsi nella copertura, in quanto l'ipoteca può essere gestita da vicino e cambiata di volta in volta da una valuta all'altra. Non è insolito per le aziende che utilizzano questo approccio assumere un gestore di valuta con esperienza negli hedge fund per gestire questo processo, rendendo possibile massimizzare i risparmi generati durante la vita del mutuo. Dal momento che alcune nazioni impongono restrizioni su chi può richiedere un mutuo in valuta estera e quali termini e condizioni possono essere inclusi nell'accordo sui mutui, l'aiuto di professionisti per stipulare, eseguire e gestire il mutuo è spesso nel migliore interesse dell'acquirente.