Cosa sta agitando le scorte?
Il Churning delle azioni è una pratica illegale in base alla quale un broker scambia ripetutamente una sicurezza per generare commissioni. Questa pratica è più comune in situazioni in cui un broker ha pieno accesso a un account e può eseguire operazioni senza informare il titolare del conto della situazione. Ogni volta che il broker esegue uno scambio per conto dell'investitore, viene pagata una commissione predeterminata. Se il broker scambia una sicurezza più volte al mese, questo consumerà i profitti dell'investitore e rovinerà l'investimento.
Affinché si verifichi il crollo delle scorte, il broker ha bisogno di pieno accesso al conto. Nella maggior parte dei casi, ciò significa che il broker gestisce qualcosa come un fondo comune, un conto di investimento o un pacchetto pensionistico. In casi come questi, il broker riceve una somma di denaro e lo investe come ritiene opportuno. Il broker prende le decisioni su quando i titoli devono essere acquistati o venduti e, di conseguenza, determina quando riceve una commissione.
Nella maggior parte dei casi, questi investimenti sono DESIGned per fornire un resa bassa, ma continua, per un lungo periodo di tempo. Ciò significa che sono necessari pochissimi operazioni per mantenere redditizio l'investimento. Un investimento comune di questo stile avrà in media circa un commercio al mese. Questo è una testimonianza della stabilità dell'investimento e di un modo per aumentare il rendimento attraverso le tasse di intermediazione basse.
Se un broker è coinvolto nel crollo delle scorte, il numero di transazioni è molto più elevato. Nella maggior parte dei casi di elaborazione delle azioni, il broker tenta di eseguire il maggior numero possibile di negoziazioni al fine di mantenere uniforme la redditività complessiva; In sostanza, l'investimento non guadagna né perde denaro. In questo modo, l'investitore non nota immediatamente che qualcosa non va, poiché non sembra perdere soldi.
Valutare il numero di transazioni sul conto è il metodo principale per dimostrare il crollo delle scorte. Quando un esperto esterno esamina l'account, luiGeneralmente esamina due cose: il numero di operazioni e la redditività dei titoli. Un numero elevato di scambi è spesso il primo importante bandiera rossa: qualsiasi numero superiore a cinque al mese è generalmente degno di uno sguardo. Successivamente, l'esaminatore esamina la redditività dei titoli scambiati e vede se eventuali titoli sono stati venduti e riacquistati in un piccolo tempo.
Se il broker dovesse essere ritenuto colpevole di sforzo di stock, è responsabile per due importi monetari principali e probabilmente dovrà affrontare un po 'di tempo in prigione. Deve rimborsare eventuali commissioni di intermediazione considerate rispetto al numero richiesto per mantenere il conto. Inoltre, deve rimborsare l'importo approssimativo che l'account avrebbe fatto se non avesse manomesso. La maggior parte degli insediamenti include anche una grande somma per danni all'investitore.