Wat zijn de verschillende soorten handelsfinancieringsproducten?
Er zijn veel verschillende soorten financiële producten die de internationale handel vergemakkelijken. De meest voorkomende handelsfinancieringsproducten kunnen worden onderverdeeld in producten die de positie van de exporteur vóór verzending van goederen beïnvloeden en die welke zijn positie na verzending beïnvloeden. Deze financiële opties omvatten leningen, garanties, verzekeringen en kredietverlengingen.
Een van de belangrijkste problemen met de handel over internationale grenzen is de tijd die het kost vanaf het moment dat een importeur een verkooporder bij een exporteur plaatst en de feitelijke ontvangst van goederen. De verzendvertraging houdt in dat de ene partij of de andere een verhoogd risico van niet-uitvoering moet absorberen: ofwel vooraf betalen onder het risico dat de bestelling nooit kan worden afgeleverd of product op krediet verzenden onder het risico dat betaling nooit kan worden gedaan . Er bestaan handelsfinancieringsproducten om dat risico te verminderen en ervoor te zorgen dat exporteurs voldoende werkkapitaal hebben om effectieve verkopers op de internationale markt te zijn.
De twee punten in de internationale verkooptransactie wanneer hulp van financiële tussenpersonen bijzonder belangrijk is, zijn vóór verzending, wanneer de exporteur besluit de wereldmarkt te betreden of wanneer een importeur voor het eerst belangstelling toont om te kopen via een inkooporder en na verzending, wanneer de exporteur goederen onderweg heeft en wacht op betaling bij aflevering of bij verkoop. Tijdens de verzending heeft de exporteur middelen nodig om de goederen en de flexibiliteit van de goederen te produceren, zodat hij voldoende krediet aan de importeur kan verstrekken om te concurreren met andere exporteurs zonder zijn contant geld vast te leggen tijdens het transport. Nadat het vrachtschip is verzonden, moet de exporteur zo snel mogelijk worden betaald, zodat hij in meer producten kan herinvesteren.
De soorten handelsfinancieringsproducten die tijdens de verzending worden gebruikt, zijn onder meer werkkapitaalleningen, overheidsgaranties en exportkredietverzekeringen. Daarnaast zijn inkooporderfinanciering, factoring en een vorm van schuldkorting, forfaiting genoemd, belangrijk gedurende deze periode. Werkkapitaalleningen en overheidsgarantieprogramma's worden vaak aangeboden als een kwestie van overheidsbeleid, om bedrijven in staat te stellen de wereldmarkt te betreden door middelen en werkkapitaal te verstrekken. Exportkredietverzekering beschermt de exporteur tegen niet-betaling door de importeur, zodat de exporteur kredietvoorwaarden kan verlengen. Gespecialiseerde financiële bedrijven gebruiken inkooporderfinanciering, factoring en forfaiting om de inning van de verwachte vorderingen van een exporteur voor een vergoeding over te nemen na een evaluatie van de kredietwaardigheid van de importeur.
Handelsfinancieringsproducten na verzending omvatten verschillende soorten kredietbrieven en documentaire incasso's. Kredietbrieven zijn bankgaranties dat een partij zijn verplichtingen uit hoofde van een internationale verkooptransactie zal nakomen. De bank fungeert als een soort escrow-agent om de documenten uit te wisselen waarmee de goederen kunnen worden opgehaald voor betaling door de importeur. Kredietbrieven kunnen worden gegarandeerd of niet-gegarandeerd en kunnen meerdere verkoop- of open verkoopvoorwaarden ondersteunen. Documentaire collecties werken net als kredietbrieven doordat banken aan beide zijden van de transactie de uitwisseling van geld voor leveringsdocumenten regelen.