Quels sont les différents types de produits de financement du commerce?
Il existe de nombreux types de produits financiers qui facilitent le commerce international. Les produits de financement du commerce les plus courants peuvent être divisés en produits affectant la position de l'exportateur avant l'expédition de marchandises et ceux affectant sa position après l'expédition. Ces options financières comprennent des prêts, des garanties, des assurances et des extensions de crédit.
L'une des principales difficultés des échanges transfrontaliers concerne le temps nécessaire à l'importateur pour passer une commande client auprès d'un exportateur et la réception effective des marchandises. Le retard de livraison signifie que l'une ou l'autre des parties doit absorber un risque accru de non-exécution: soit payer d'avance sous peine de ne jamais livrer la commande, soit envoyer un produit à crédit sous risque de ne jamais être payé. . Les produits de financement du commerce existent pour réduire ce risque et garantir aux exportateurs un fonds de roulement suffisant pour être des vendeurs efficaces sur le marché international.
Les deux points de la transaction de vente internationale lorsque l’aide d’intermédiaires financiers est particulièrement importante sont le traitement préalable à l’envoi, le choix de l’exportateur d’entrer sur le marché mondial ou le moment où un importateur exprime pour la première fois un intérêt pour l’achat au moyen d’un bon de commande, et après le transfert, lorsque l’exportateur a des marchandises en transit et attend le paiement à la livraison ou à la vente. Au cours de la période précédant l'expédition, l'exportateur a besoin de ressources pour produire les marchandises et d'une marge de manœuvre suffisante pour pouvoir accorder à l'importateur suffisamment de crédit pour être compétitif par rapport aux autres exportateurs sans immobiliser ses liquidités en transit. Une fois les marchandises expédiées, l’exportateur doit payer le plus rapidement possible pour pouvoir réinvestir dans davantage de produits.
Les types de produits de financement du commerce utilisés avant l’envoi comprennent les prêts en fonds de roulement, les garanties gouvernementales et l’assurance-crédit à l’exportation. De plus, le financement des bons de commande, l’affacturage et une forme d’escompte de la dette appelée forfaiting sont importantes pendant cette période. Les prêts de fonds de roulement et les programmes de garantie gouvernementaux sont souvent proposés dans le cadre de politiques publiques pour permettre aux entreprises de pénétrer le marché mondial en fournissant des ressources et un fonds de roulement. L'assurance-crédit à l'exportation protège l'exportateur contre le non-paiement par l'importateur, ce qui lui permet de prolonger ses conditions de crédit. Les sociétés financières spécialisées ont recours au financement sur commande, à l'affacturage et au forfaiting pour prendre en charge le recouvrement des créances attendues d'un exportateur moyennant le versement d'une redevance après une évaluation de la solvabilité de l'importateur.
Les produits de financement du commerce post-expédition comprennent divers types de lettres de crédit et de collections de documents. Les lettres de crédit sont des garanties bancaires qu’une partie s’acquittera de ses obligations dans le cadre d’une transaction de vente internationale. La banque sert de type d’agent d’entiercement pour échanger les documents qui permettront aux marchandises d’être retirées pour le paiement de l’importateur. Les lettres de crédit peuvent être garanties ou non garanties et peuvent supporter plusieurs conditions de vente ou des conditions de vente ouvertes. Les collections documentaires fonctionnent très bien comme des lettres de crédit en ce sens que les banques des deux côtés de la transaction traitent l’échange d’argent contre des documents de livraison.