Hvordan velger jeg den beste allokeringen til pensjon?
Kapitalfordeling innebærer å dele en investeringsportefølje mellom forskjellige klasser av eiendeler. Tildeling av pensjonsmidler sprer eiendelene dine mellom flere klasser av investeringer med mål om å sikre økonomien din etter at du har gått av. Den beste måten å fordele eiendelene dine under pensjonering avhenger i stor grad av mengden økonomisk risiko du er villig til å tolerere, samt investeringshorisonten. Risikotoleranse måler stabiliteten til en investering; en investerings horisont er hvor lang tid du har tenkt å få pengene dine investert i en bestemt eiendel.
Investeringsmål er alltid individualistiske, slik allokering av pensjonsfordel vil være. Begynn med å bestemme hvor mye risiko du ønsker at investeringene dine skal utsettes for. Når det gjelder et pensjons egg, vil investeringsstrategien din sannsynligvis være risikovillig, noe som betyr at porteføljen inkluderer mindre risikofylte investeringer for å bevare eiendelene dine og generere inntekter i mange år. Porteføljediversitet er også ekstremt viktig i allokering av pensjonsmidler. Å dele dine finansielle eiendeler mellom flere aktivaklasser sikrer investeringene dine mot systemisk risiko - det vil si risiko som påvirker enhver sikkerhet i et marked, ikke bare et bestemt selskap eller finansielt produkt.
Etter å ha bestemt graden av risiko som porteføljen din skal utsettes for, velger du verdipapirene som vil skape avkastningen du forventer. Hvis allokering av pensjonsfordel tåler mer risiko, kan du investere i aksjer eller mer ustabile investeringer. En pensjonsportefølje kan være mer risikotolerant hvis den ikke vil være din eneste inntektskilde under pensjonen. Hvis du planlegger å finansiere en vesentlig del av pensjonen din med en pensjonsportefølje, kan du investere i obligasjoner, pengemarkeder eller livrenter.
En godt diversifisert portefølje inkluderer en blanding av eiendeler, inkludert aksjer, obligasjoner og, for en pensjonsplan, en livrente. Livrenter er kontrakter mellom enkeltpersoner og forsikringsselskaper, og de er mye brukt til å finansiere pensjon. Den enkelte foretar regelmessige innbetalinger til livrenten, som vokser i en forhåndsbestemt tidsperiode uten beskatning; ved forfall returnerer forsikringsselskapet midlene til investoren med jevne mellomrom, med de pengene som skattlegges som inntekt. Tildeling av pensjonsmidler i obligasjoner er ofte stabil, men ikke garantert.
Aksjer har potensial for størst mulig avkastning på en investering, men de er også mer ustabile. Obligasjoner er mindre ustabile enn aksjer og gir lavere avkastning. For stabilitet, fordel en større del av eiendelene dine til obligasjoner i stedet for aksjer. Kanskje er det sikreste av alle investeringskategorier kontanter og kontantekvivalenter. Disse inkluderer sparekontoer, innskuddsbevis, statskasseveksler og pengemarkedsregnskap. Tildel pensjonistene dine på en slik måte at det balanseres mellom risiko og inntektsbehov.