Hva er et skatteforvaltet fond?

Skatteforvaltede fond er aksjefond som er strukturert for å gi den beste skattesituasjonen for investorer. Ideen bak et skatteforvaltet fond er å inkludere investeringsalternativer som bidrar til å minimere skattemessige konsekvenser forbundet med overskuddet, samtidig som du tjener best mulig avkastning på investeringene. Dette kan styres ved å bruke noen få forskjellige tilnærminger til oppgaven.

For det første kan det skatteforvaltede fondet fokusere på å inkludere bare verdipapirer som er anslått å tilby et beskjedent avkastning. Ved å gå for verdipapirer som vil gi en mindre avkastning, kan det være mulig å holde investoren i en lavere skatteklasse. Sluttresultatet kan være mindre skatt som skyldes utbytte og renter tjent med verdipapirene.

En annen vanlig tilnærming brukt i et skatteforvaltet fond er å forsøke å styre fordelingen av kapitalgevinster til investorene. I hovedsak betyr dette strukturering av verdipapirfondet slik at prosessen er mer en buy and hold tilnærming enn en buy and sell tilnærming. Når det er mindre omsetning på investeringene som utgjør det skattemessige forvaltede fondet, kan sluttresultatet være å inneholde den samlede veksten og dermed minimere forfalte skatter for kapitalgevinster.

Den tredje strategien som noen ganger blir brukt med et skatteforvaltet fond er å ta i bruk en salgspolitikk som anses for å være skatteeffektiv. Denne tilnærmingen innebærer å være ekstremt forsiktig med å analysere potensialet for kapitalgevinster for hver sikkerhet i fondet. Tanken er å henge på verdipapirer som vil realisere kortsiktige kapitalgevinster og selge de som forventes å skape langsiktige kapitalgevinster. Generelt er skattesatsene knyttet til de langsiktige kapitalgevinstene gunstigere enn satsene som er forbundet med de kortsiktige kapitalgevinstene. Dermed vil investoren pådra seg mindre av en skattebyrde.

Et skatteforvaltet fond vil fungere innenfor rammene satt av gjeldende økonomiske forskrifter som styrer alle investeringstransaksjoner i hjemlandet. Dette betyr at alle strategier som brukes for å minimere skattekonsekvensen for investoren, vil være i samsvar med lovene i landet, og være helt lovlige.