Hva er risikobelønningsforholdet?

Risiko-belønningsgraden er en beregning gjort av investeringshandlere for å vurdere hvor risikabel en transaksjon er før de kjøper inn den.Å beregne forholdet er vanligvis ganske greit, og krever bare mengden penger som står på spill, forventet belønning og potensielle tap.Hovedmålet med forholdet er å gi investorer en numerisk representasjon av om potensielle investeringer er verdt kostnaden.Investorer som tar seg tid til å foreta beregningen, kan unngå transaksjoner som kan virke bra på overflaten, men som sannsynligvis vil føre til store tap over tid.

Å forstå den relative risikoen for en økonomisk transaksjon anses generelt som essensielt for suksess i investeringsmarkedet, enten det er i aksjer, obligasjoner eller indekserte midler.Mens noen investorer har hell blindt valgt transaksjoner, er denne praksisen mer beslektet med å spille enn begrunnet å investere.Kyndige investorer søker universelt å forstå hvordan den anslåtte belønningen sammenligner med risikoen som kreves for å komme dit.Dette er målet med risikobelønningsforholdet.

Risiko-belønningsforholdet uttrykkes vanligvis numerisk, basert på valutaenheter.For eksempel investerte $ 100 amerikanske dollar (USD) i et fond med en potensiell avkastning på $ 200 (USD) vil bli uttrykt som 100: 200, eller 1: 2.Et forhold på 1: 2 anses vanligvis som det laveste mulige "sikre" forholdet av de fleste av verdens største økonomiske rådgivere.Jo høyere belønning, jo bedre er den ultimate investeringen.Den samme $ 100 (USD) investert i en konto med en forventet avkastning på $ 500 (USD) ville gi et risiko-belønningsforhold på 1: 5, for eksempel, noe som er mye gunstigere.

Det er vanligvis vanskeligst å beregne "belønning" -delen av risikobelønningsforholdet.Forventet belønning bestemmes vanligvis ved nær analyse av aksjekart og tidligere trender.Det er noen vitenskap involvert mdash;Stort sett statistiske og standardavvikberegninger mdash;Men det kreves også mange begrunnede spådommer og sannsynlighetsregnskap.Finansiell sporingsprogramvare og teknologiske trender prediktorer kan være nyttige for å komme med disse tallene.Investorer bruker også tid på å lese og studere markedets helse i målsektorer.

Det er vanligvis en viss fleksibilitet med risiko også.Begynnende risiko trenger ikke alltid være startbeløpet.Investorer velger ofte å kjøpe investeringene sine med vedlagte "stop tap" -ordrer.Disse ordrene trekker i hovedsak midlene og stopper handelen når tap traff en viss bunn.Investorer kan spille med stopp-tap-gulvet for å endre forholdet, noe som kan bidra til å bestemme konturene av den ultimate investeringen.

Selv et risikobelønningsforhold som gir potensielle belønninger så høye som 500%, garanterer ikke høy avkastning.Endringer i markedets volatilitet og prisene synker på uventede måter hele tiden.Alt dette risikobelønningsforholdet sier er at investeringen er mer sannsynlig enn ikke å gi en gunstig avkastning.Dette betyr at det er en god innsats for en investor, men ingenting er noen gang en sikker avtale.