Co to jest firma zarejestrowana?

W Stanach Zjednoczonych zarejestrowaną firmą jest firma, która złożyła dokumenty w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC), aby umożliwić jej emisję papierów wartościowych, takich jak akcje i obligacje. Firmy, które chcą oferować papiery wartościowe, muszą się zarejestrować w tym celu. Inne firmy, które muszą zarejestrować się w SEC, to firmy inwestycyjne, takie jak fundusze wspólnego inwestowania, które oferują klientom produkty finansowe i doradztwo finansowe. Brak rejestracji może narazić firmę na sankcje prawne.

W początkowym zgłoszeniu SEC do rejestracji firma musi dostarczyć prospekt emisyjny, szczegółowe sprawozdania finansowe i inne informacje. Niniejszy materiał jest wykorzystywany przez SEC do potwierdzenia, że ​​firma jest rentowna i że przekazuje informacje o sobie dokładnie i kompletnie. Po zatwierdzeniu wniosku firma staje się spółką zarejestrowaną i może składać początkowe oferty papierów wartościowych lub angażować się w działania takie jak zarządzanie rachunkami inwestycyjnymi w imieniu klientów.

Aby pozostać zarejestrowaną firmą, firma musi przestrzegać przepisów i wymagań SEC. Należą do nich wymogi prawne dotyczące prowadzenia działalności przez spółkę, nakazujące firmom zarejestrowanym ochronę ich inwestorów i klientów. Ponadto firmy muszą regularnie ujawniać informacje publiczne zgodnie z wymogami SEC, w tym szczegółowe informacje o swoich warunkach finansowych. Zasady firmy muszą być również ujawniane publicznie.

Wymagania dla zarejestrowanej firmy mają na celu zapewnienie spójności i działania spółek z myślą o ich inwestorach. Jeśli firmy mogłyby ukryć swoją działalność gospodarczą i sytuację finansową, mogłoby to doprowadzić do nadużycia lub oszustwa, ponieważ członkowie społeczeństwa nie mogliby zbadać firmy. Rejestracja również poddaje firmy kontroli ze strony SEC w celu potwierdzenia, że ​​przestrzegają przepisów SEC i działają prawidłowo.

Nawet przy zastosowaniu przepisów zarejestrowana firma może przechytrzyć SEC dzięki swoim praktykom biznesowym. Przepisy zwykle pozostają w tyle za trendami w środowisku finansowym. Firmy mogą angażować się w nieuregulowane działania i ponosić straty finansowe bez robienia czegokolwiek nielegalnego lub powiadamiania SEC, ponieważ komisja nie ma mechanizmu monitorowania tych działań. Organy nadzorujące SEC starają się nadążać za pojawiającymi się trendami w branży finansowej, aby móc stworzyć ramy regulacyjne, które będą skuteczne, elastyczne i nieaktualne.