Co to jest zarejestrowana firma?
W Stanach Zjednoczonych zarejestrowana spółka to spółka, która złożyła dokumenty w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC), aby umożliwić jej wydawanie papierów wartościowych, takich jak akcje i obligacje. Firmy, które chcą oferować papiery wartościowe, muszą się zarejestrować, aby to zrobić. Inne firmy wymagane do zarejestrowania się w SEC to firmy inwestycyjne, takie jak fundusze inwestycyjne, które oferują klientom produkty finansowe i porady finansowe. Brak rejestracji może podjąć spółkę karami prawnymi.
W początkowym zgłoszeniu SEC do rejestracji firma musi dostarczyć prospekt prospektu, szczegółowe sprawozdanie finansowe i inne informacje. Materiał ten jest wykorzystywany przez SEC do potwierdzenia, że firma jest opłacalna i że zgłasza informacje o sobie dokładnie i całkowicie. Po zatwierdzeniu wniosku firma staje się zarejestrowaną firmą i może złożyć początkową ofertę papierów wartościowych lub angażować się w działania takie jak administrowanie rachunkami inwestycyjnymi w imieniu klientów.
Aby pozostać zarejestrowaną firmą, firma musi przestrzegać przepisów i wymagań SEC. Obejmują one wymogi prawne dotyczące tego, w jaki sposób firma prowadzi działalność, nakazując, aby zarejestrowane firmy chronią swoich inwestorów i klientów. Ponadto firmy muszą regularnie ujawniać publiczne ujawnienia zgodnie z nakazem SEC, w tym szczegółowe ujawnienia ich warunków finansowych. Zasady firmy należy również ujawnić publicznie.
Wymagania dotyczące zarejestrowanej firmy mają na celu zapewnienie spójności firm i działają z myślą o swoich inwestorach. Gdyby firmy mogły ukryć działalność gospodarczą i pozycje finansowe, może to stworzyć sytuację, w której mogą wystąpić nadużycia lub oszustwo, ponieważ członkowie społeczeństwa nie mogliby zbadać firmy. Zarejestrowanie się również przez firmy, które należy analizować z SEC, aby potwierdzić, że są one zgodne z SEC przepisy i odpowiednio działanie.
Nawet w przypadku regulacji zarejestrowana firma może przechytrzyć SEC dzięki praktykom biznesowym. Przepisy mają tendencję do pozostawania w tyle za trendami w społeczności finansowej. Firmy mogą zaangażować się w nieuregulowane działania i ponoszą odszkodowanie finansowe bez robienia niczego nielegalnego lub ostrzegania SEC, ponieważ Komisja nie ma mechanizmu do monitorowania tych działań. Organy regulacyjne SEC próbują nadążyć za pojawiającymi się trendami w branży finansowej, aby mogły stworzyć ramy regulacyjne, które są skuteczne, elastyczne i nie przestarzałe.