Co je registrovaná společnost?

Ve Spojených státech je registrovaná společnost společnost, která podala papírování u Komise pro cenné papíry (SEC), aby jí umožnila vydávat cenné papíry, jako jsou akcie a dluhopisy. Společnosti, které chtějí nabízet cenné papíry, se musí za tímto účelem zaregistrovat. Mezi další společnosti, které se musejí zaregistrovat u SEC, patří investiční společnosti, jako jsou podílové fondy, které nabízejí finanční produkty a finanční poradenství zákazníkům. Pokud se společnost nezaregistruje, může být společnost sankcionována.

V počátečním podání SEC k registraci musí společnost poskytnout prospekt, podrobné finanční výkazy a další informace. Tento materiál používá SEC k potvrzení, že společnost je životaschopná a že vykazuje informace o sobě přesně a úplně. Po schválení žádosti se společnost stane registrovanou společností a může provést počáteční nabídku cenných papírů nebo se zapojit do činností, jako je správa investičních účtů jménem klientů.

Aby společnost zůstala registrovanou společností, musí dodržovat předpisy a požadavky SEC. Patří k nim zákonné požadavky vztahující se k tomu, jak společnost podniká, a mandát, aby registrované společnosti chránily své investory a klienty. Společnosti musí navíc pravidelně zveřejňovat informace zveřejňované v souladu s mandátem SEK, včetně podrobných zveřejnění svých finančních podmínek. Zásady společnosti musí být také zveřejněny.

Požadavky na registrovanou společnost jsou navrženy tak, aby zajistily, že společnosti budou konzistentní a budou jednat ve prospěch svých investorů. Pokud by společnosti mohly zakrýt své obchodní činnosti a finanční postavení, mohlo by to způsobit situaci, kdy by mohlo dojít ke zneužití nebo podvodům, protože veřejnost nemohla společnost prozkoumat. Registrace je také předmětem společností, které podléhají kontrole ze strany SEC, aby se potvrdilo, že dodržují předpisy o SEC a řádně jednají.

I s regulací může registrovaná společnost překonat SEC ve svých obchodních praktikách. Regulace mají tendenci zaostávat za trendy ve finanční komunitě. Je možné, že se společnosti budou zabývat neregulovanými činnostmi a způsobí jim finanční škody, aniž by provedly cokoli nezákonné nebo varovaly SEK, protože komise nemá žádný mechanismus pro sledování těchto činností. Regulátoři SEC se snaží držet krok s novými trendy ve finančním odvětví, aby mohli vytvořit regulační rámec, který je účinný, flexibilní a není zastaralý.