Co to jest dywersyfikacja inwestycji?
Dywersyfikacja inwestycji to celowa strategia polegająca na lokowaniu zysków w wielu aktywach w celu zmniejszenia ryzyka związanego z lokowaniem wszystkich zysków w jednym lub jednym typie aktywów. Na przykład, jeśli inwestor ulokuje wszystkie swoje pieniądze w akcjach jednej branży, a ta branża doświadczy czegoś negatywnego, co spowoduje dewaluację akcji spółek powiązanych, inwestor może stracić znaczną część swojej inwestycji. Jeżeli jednak on lub ona umieszcza tylko część zysków w tej branży, a resztę inwestuje w inne akcje lub instrumenty inwestycyjne, traci tylko część zainwestowaną we wspomniany portfel branżowy. Kluczem do dywersyfikacji jest inwestowanie w wiele pojazdów i kategorii w celu równomiernego rozłożenia ryzyka. Zazwyczaj dokonuje się tego poprzez wybór instrumentów inwestycyjnych, które będą reagować inaczej w identycznych okolicznościach.
Niesystematyczne ryzyka to jedyne ryzyka, które można zróżnicować, co oznacza, że są one szczególne dla konkretnej firmy, branży, kraju oraz gospodarki lub instrumentu inwestycyjnego. Często ryzyko to obejmuje ryzyko biznesowe lub finansowe. Dlatego celem jest ograniczenie tego ryzyka poprzez dywersyfikację inwestycji poprzez inwestowanie w szeroką gamę aktywów, które będą różnie reagować na zmiany rynkowe. Jednym z takich przykładów są inwestycje w branży transportowej, w której inwestorzy często inwestują w wiele form transportu. W przypadku prawdopodobieństwa, że duże wydarzenie wpłynie na jedną formę transportu, inne części portfela pomogą zrekompensować straty, ponieważ ludzie zwrócą się do tych form transportu, dopóki problem w poprzedniej branży nie zostanie naprawiony.
Obiektywnie, ostrożni inwestorzy będą dążyć do inwestowania w portfele, które nie są ze sobą skorelowane. Inwestor w transport nie tylko wyszuka firmy reprezentujące różne rodzaje transportu, ale także będzie starał się inwestować w branżach niepowiązanych, takich jak instytucje finansowe. Ponadto inwestorzy często idą o krok dalej i inwestują w wiele klas aktywów, takich jak akcje, obligacje, nieruchomości i plany emerytalne. Należy jednak zauważyć, że dywersyfikacja inwestycji nie zmniejsza ani nie eliminuje strat, ale raczej pomaga zmniejszyć ich wpływ na ogólną bazę aktywów inwestora. Pomaga zrównoważyć konsekwencje związane z raportowaniem przez firmy fałszywych danych lub rozpowszechnianiem niedokładnych informacji.
Zdaniem niektórych ekspertów osiągnięcie dywersyfikacji inwestycji nie jest trudne, ani nie jest złożonym projektem. Wybór tylko kilku akcji z różnych branż może na przykład pomóc w osiągnięciu zrównoważonego i zróżnicowanego portfela. Jednak często stosuje się wiele pojazdów, ponieważ dywersyfikacja pomaga jedynie zmniejszyć ryzyko pojedynczych inwestycji. Poszczególne instrumenty inwestycyjne nie są odporne na ogólne ryzyko rynkowe, które może mieć wpływ na cały portfel jednego instrumentu inwestycyjnego, niezależnie od dywersyfikacji w tym portfelu. Równowaga jest zwykle celem, aby osiągnąć środek pomiędzy ryzykiem a zyskami.