投資の多様化とは？

投資の多様化は、すべての利益を1つの資産または資産タイプに配置することに関連するリスクを軽減するために、複数の資産に利益を配置する意図的な戦略です。 たとえば、投資家がすべてのお金を1つの業界の株式に投資し、その業界が関連会社の株式を切り下げるマイナスの何かを経験した場合、投資家は投資の大部分を失う可能性があります。 ただし、その業界で利益の一部のみを獲得し、残りを他の株式または投資ビークルに投入する場合、前述の業界ポートフォリオに投資した部分のみを失います。 多角化作業を行う鍵は、リスクを均等に分散させるために、複数の車両とカテゴリーに投資することです。 これは通常、同一の状況下で異なる反応を示す投資手段を選択することにより達成されます。

非系統的リスクは、分散可能な唯一のリスクです。つまり、リスクは特定の企業、産業、国、経済、または投資手段に特有のものです。 多くの場合、これらのリスクにはビジネスリスクまたは財務リスクが含まれます。 したがって、目的は、市場の変化に対して異なる反応を示す広範な資産に投資することにより、投資の多様化を通じてこれらのリスクを軽減することです。 そのような例の1つは、投資家がしばしば複数の交通手段に投資する交通産業への投資です。 大きなイベントが1つの輸送形態に影響を与える可能性がある場合、ポートフォリオの他の部分が損失の相殺に役立ちます。これは、人々が以前の業界の問題が修正されるまでそれらの輸送形態に目を向けるからです。

客観的には、慎重な投資家は、相関しないポートフォリオへの投資を特に目指します。 交通機関の投資家は、さまざまな交通手段を代表する企業を探すだけでなく、金融機関などの非関連産業への投資も求めます。 さらに、投資家はこれをさらに一歩進めて、株式、債券、不動産、退職プランなどの複数の資産クラスに投資することがよくあります。 ただし、重要なのは、投資の多様化は損失を減らしたりなくしたりするのではなく、投資家全体の資産基盤への影響を減らすのに役立つということです。 不正な数字を報告したり、不正確な情報を広めたりする企業に関連する結果を相殺するのにも役立ちます。

一部の専門家によると、投資の多様化を達成することは難しくなく、複雑なプロジェクトでもありません。 たとえば、幅広い業界で数銘柄を選択するだけで、バランスの取れた多様なポートフォリオを実現できます。 ただし、多様化は個々の投資のリスクを軽減するだけなので、複数のビークルがよく使用されます。 特定の投資ビークルは、そのポートフォリオの多様化に関係なく、1つの投資ビークルのポートフォリオ全体に影響を及ぼす可能性のある全体的な市場リスクの影響を受けません。 リスクと利益の間の媒体を達成するために、通常バランスが目的です。