O que é um abrigo fiscal?
Um abrigo fiscal é um investimento com deduções e benefícios fiscais de maior valor que o próprio investimento. As especificidades do que constitui um abrigo tributário dependem da autoridade tributária local e variam entre os países. Aluguel de imóveis, prospecção de recursos naturais, produção de filmes e fontes alternativas de energia são exemplos de abrigos fiscais comuns.
Um abrigo fiscal pode ser voltado para indivíduos ou empresas. No nível corporativo, tirar proveito de um abrigo tributário requer conhecimento especializado do código tributário. Mesmo empresas profissionais de contabilidade, no entanto, nem sempre acertam. Após o mercado de baixa dos EUA em 2000-2002, os reguladores descobriram o abuso generalizado de abrigos fiscais. Arthur Anderson, uma grande empresa de contabilidade da época, foi dissolvida por seu papel em ajudar empresas como a Enron e a Worldcom a evitar impostos. Os executivos dessas empresas se viram em um tribunal criminal enfrentando longas sentenças de prisão.
Embora os abrigos fiscais tenham reputação de contornar a lei, os governos geralmente criam intencionalmente um abrigo tributário para incentivar o investimento em setores específicos da economia. Durante a crise energética da década de 1970, por exemplo, muitos governos criaram abrigos fiscais para incentivar o investimento em fontes alternativas de energia, como parques eólicos, energia solar e veículos movidos a etanol. Os incentivos para abrigo de impostos podem ser tão fortes que indústrias inteiras podem ser criadas aparentemente do nada. No Brasil, o código tributário da década de 1980 incentivou o investimento em veículos a etanol com tanta força que, a certa altura, praticamente todos os carros vendidos no país eram movidos a etanol.
Os abrigos fiscais mais usados são aqueles usados para incentivar a economia de aposentadoria nos países ocidentais. Contas de Aposentadoria Individuais (IRAs) nos EUA e Planos de Poupança Registrados (RSPs) no Canadá são exemplos de abrigos fiscais amplamente disponíveis e facilmente compreendidos. Uma anuidade, geralmente oferecida por bancos e companhias de seguros, também pode ser estruturada como abrigo fiscal. Embora a fraude do abrigo tributário seja mais comumente associada às empresas, os indivíduos que abusam de anuidades e relações de confiança também podem ser acusados de sonegação de impostos.