Vad är en livränta förfaller?
En livränta är ett livränta instrument där betalningar görs under en fast tidsperiod i början av varje period. Denna typ av instrument kan vara en investering eller ett lån, beroende på dess syfte och som äger livränta. Exempel på livränta inkluderar sparkonton, försäkringar, bostadslån och andra liknande investeringar. Den viktigaste punkten för en livränta är att betalningar inträffar i början av perioden, som spelar en viktig roll i tidsvärdet för pengarkoncept.
Tidsvärdet för pengarkoncept visar effekterna av ränta på pengar som sparats under en tidsperiod. Banker och andra finansiella institutioner erbjuder individer och företag intresse som en fördel för att spara pengar snarare än att spendera det direkt. Detta koncept kräver nuvärdet på den initiala investeringen, betalningar som läggs till den initiala saldot, räntan och längden på investeringen. Med hjälp av en grundläggande beräkning av tidsvärde beräknas det framtida värdet på pengarna. Denna formelkan också beräkna nuvärdet på en livränta med användning av denna formel i omvänd riktning.
Antag till exempel följande: En investerare sätter 10 000 USD -dollar (USD) på ett sparkonto med en räntesats på 5 procent. Inga ytterligare betalningar läggs till i den första saldot och pengarna kommer att förbli på kontot i tio år. Investeraren kommer att få betalningar i början av varje år eftersom investeringen är en livränta. Baserat på formeln kommer de årliga betalningarna att vara lika med 1 233,38 USD. Däremot antar att informationen är densamma men investeraren använder en vanlig livränta, där betalningar görs i slutet av varje år. Investeraren kommer att få betalningar på 1 295,05 USD varje år, vilket ökar avkastningen på investeringen med 61,67 USD varje år. Skillnaden hänför sig till det ränta som förloras genom att ta betalningar i början av varje år snarare än slutet, vilket resulterar i en förlust avränteinkomst.
Medan en livränta verkar ogynnsam när det gäller ett sparkonto för andra investeringar, föreställ dig om betalningarna gjordes till ett inteckning eller annat lån. Med samma information från exemplet ovan skulle investerare spara 61,67 USD i räntebetalningar genom att göra lånebetalningar i början av varje år snarare än i slutet. Under den tioåriga låneperioden skulle en individ spara 616,70 USD i ränta genom att använda en livränta. Dessa pengar kan återinvesteras för att tjäna ytterligare ränta och lägga till en individs förmögenhet snarare än att minska dem.