Co je efektivní roční úroková sazba?
Termín „efektivní roční úroková sazba“ se týká skutečné návratnosti investice, s přihlédnutím k účinku složení periodického úroku. Efektivní roční úrokové sazby mají význam pouze při zvažování investičních možností, které jsou považovány za velmi bezpečné, protože investovaný jistina se nemění a růst je způsoben především nebo pouze kvůli připsání úroků za předem stanovenou sazbu. Samotné sazby jsou důležité pro investory, kteří zvažují různé investiční příležitosti, které mají různé pravidla pro složení nebo připisování úroků. Další systém, který se nazývá jednoduchý zájem, nepřidává platby úroků před splatností řediteli, ale obvyklevyplatit to přímo majiteli účtu. Výjimkou z praxe složení zájmu je investování do dlouhodobých dluhopisů, z nichž většina platí jednoduchým zájmem a poskytuje periodické kontroly úroků držitelům dluhopisů, zatímco jejich zůstatky na účtu zůstávají statické.
Spotřebitelé nakupují bezpečné investice, jejichž růst pochází z periodického kombinování úrokových plateb, by se měl velmi zabývat efektivní roční úrokovou sazbou, protože je to lepší ukazatel skutečného výnosu než prohlášení o roční úrokové sazbě. Například ve Spojených státech většina certifikátů vkladu (CD) o jednoroční nebo méně platí úrok jen jednou, po zralosti, pokud není uvedeno jinak. Některé CD a další plány spoření však vypočítají úroky získané na konci každého měsíce nebo čtvrtletí.
Pokud však dva jednoleté CD nabídly stejnou úrokovou sazbu, ale jeden ji zaplatil jako jednoduchéÚrok na konci roku a druhý zkomplikovaný a připisovaný úrok měsíčně by byl druhým lepší investicí, protože úrok získaný po prvním měsíci by byl vypočítán nejen na jistinu, ale také o úrok, který byl již připsán na účet.
Například jednoleté CD 10 000 USD (USD), které platí 10% jednoduchý úrok, získá úrok 1 000 $ za splatnost. Stejných 10 000 USD investovaných do spořicího účtu, který platí 10% složený měsíčně, získá úrok za míru 0,833% za měsíc, tj. 83,33 USD na konci prvního měsíce, 84,03 USD na konci druhého měsíce a takto na konci 12. měsíce, až do konce 12. měsíce dosáhl 1047,13 USD. Pokud by 10 000 USD bylo umístěno na účtu, který se skládá denně, úrok prvního dne by byl 2,74 USD a celkový úrok po 365 dnech by byl 1051,56 USD za efektivní roční intereST sazba 10,5156%
Zvýšení počtu periodických úrokových plateb pak zvýší efektivní roční úrokovou sazbu, a proto je tento koncept důležitý pro investory, zejména pro ty, kteří hledají bezpečné, krátkodobé spořicí produkty.
Další často používaný termín „roční procentní sazba“ nebo APR se používá k tomu, aby dlužníkům poskytl referenční rámec pro porovnání úrokových sazeb účtovaných z půjček. Vypočítá se jiným způsobem, protože ve většině případů snižují pravidelné platby půjček zásadu za nižší úvěr; Do výpočtu mohou být zahrnuty poplatky a další poplatky spojené s půjčkou.