Jaka jest skuteczna roczna stopa procentowa?
Termin „efektywna roczna stopa procentowa” odnosi się do faktycznego zwrotu z inwestycji, biorąc pod uwagę wpływ okresowego złożonego odsetek. Skuteczne roczne stopy procentowe są istotne tylko przy rozważaniu wyborów inwestycyjnych, które są uważane za bardzo bezpieczne, ponieważ zainwestowany kapitał nie różni się, a wzrost wynika przede wszystkim lub wyłącznie z powodu uznania odsetek w ustalonej stopie. Same stawki są ważne dla inwestorów, którzy rozważają między różnymi możliwościami inwestycyjnymi, które mają różne odsetki łączące lub kredytowe zasady.
Większość współczesnych inwestycji, które zarabiają odsetki, system zwany złożonością, co oznacza, że po uzyskaniu odsetek są dodawane do głównego rachunku, po czym sama odsetek jest uwzględniona w kalkulacji wszystkich przyszłych płatności odsetkowych. Inny system, zwany prostymi odsetkami, nie dodaje płatności odsetek dokonanych przed dojrzałością do głównego, ale zwykleWydaj go bezpośrednio właścicielowi konta. Wyjątkiem od praktyki odsetek odłożonych jest inwestowanie w obligacje długoterminowe, z których większość płaci na podstawie prostego interesu, dostarczanie okresowych kontroli odsetek dla posiadaczy obligacji, podczas gdy ich salda rachunków pozostają statyczne.
Konsumenci kupujący bezpieczne inwestycje, których wzrost pochodzi z okresowego połączenia płatności odsetek, powinni bardzo zainteresować się efektywną roczną stopą procentową, ponieważ jest to lepszy wskaźnik faktycznego zwrotu niż ocena rocznej stopy procentowej. Na przykład w Stanach Zjednoczonych większość certyfikatów depozytów (CDS) o długości jednego roku lub mniej, płaci odsetki tylko raz, po dojrzałości, chyba że zaznaczono inaczej. Jednak niektóre płyty CD i inne plany oszczędnościowe obliczają odsetki uzyskane na koniec każdego miesiąca lub kwartału.
Jeśli jednak dwa roczne płyty CD zaoferowały tę samą stopę procentową, ale jeden zapłacił to jako prosteodsetki na koniec roku, a drugi spotykał się i przypisywał odsetki co miesiąc, druga byłaby lepsza inwestycja, ponieważ odsetki zarobione po pierwszym miesiącu zostanie obliczone nie tylko na podstawie kapitału, ale od odsetek już zapisanych na konto.
Na przykład roczna płyta CD o wartości 10 000 USD (USD), która płaci 10% prostych odsetek, zarobi 1000 USD odsetek w terminie dojrzałości. Ten sam 10 000 USD zainwestowany na rachunek oszczędnościowy płacący 10% złożony co miesiąc, zarabia odsetki według stawki 0,833% miesięcznie, czyli 83,33 USD na koniec pierwszego miesiąca, 84,03 USD na koniec drugiego miesiąca i tak dalej do końca 12. miesiąca. Gdyby 10 000 USD zostały umieszczone na koncie, które spotykały odsetki dziennie, odsetki pierwszego dnia wyniosłyby 2,74 USD, a całkowite odsetki wypłacone po 365 dniach wyniosłyby 1051,56 USD, za skuteczne roczne internStawka ST 10,5156%Zwiększenie liczby okresowych płatności odsetkowych zwiększy zatem efektywną roczną stopę procentową, dlatego koncepcja jest ważna dla inwestorów, szczególnie dla osób poszukujących bezpiecznych, krótkoterminowych produktów oszczędnościowych.
Kolejny często używany termin, „roczna stopa procentowa” lub APR, służy do zapewnienia pożyczkobiorcom ramy odniesienia do porównywania stóp procentowych naliczanych na pożyczki. Jest to obliczane w inny sposób, ponieważ w większości przypadków okresowe wypłaty pożyczki zmniejszają zasadę zaległości w pożyczce; Ponadto opłaty i inne opłaty związane z pożyczką mogą być uwzględnione w obliczeniach.