Hvad er en effektiv årlig rente?
Udtrykket "effektiv årlig rente" henviser til det faktiske afkast på en investering under hensyntagen til effekten af periodisk rentesammensætning. Effektive årlige renter er kun af betydning, når man overvejer investeringsvalg, der betragtes som meget sikre, fordi hovedstolen ikke varierer, og væksten skyldes primært eller udelukkende på grund af kreditering af rente til en forudbestemt sats. Selve satserne er vigtige for investorer, der overvejer blandt forskellige investeringsmuligheder, der har forskellige interesseforbindelser eller krediteringsregler.
De fleste moderne investeringer, der tjener renter, gør det ved et system kaldet sammensætning, hvilket betyder, at renterne, når de først er optjent, tilføjes til rektoren i kontoen, hvorefter renterne selv er inkluderet i hovedstolen i beregningen af alle fremtidige renter. Et andet system, kaldet simpel renter, tilføjer ikke rentebetalinger, der er foretaget før modenhed til rektoren, men normaltudbetaler det direkte til kontoejeren. En undtagelse fra praksis med sammensat interesse er at investere i langsigtede obligationer, hvoraf de fleste betaler på en simpel interessebasis, der leverer periodisk rentecheck til obligationsejere, mens deres kontosaldo forbliver statiske.
Forbrugere, der handler efter sikre investeringer, hvis vækst er fra periodisk sammensætning af rentebetalinger, bør være meget optaget af den effektive årlige rente, fordi det er en bedre indikator for den faktiske afkast end en erklæring om den årlige rente. I USA betaler for eksempel de fleste indskudsbeviser (CDS) på et års længde eller mindre, kun én gang efter løbetid, medmindre andet er angivet. Nogle cd'er beregner dog og andre opsparingsplaner, der er optjent i slutningen af hver måned eller kvartal.
Hvis to-årige cd'er tilbød den samme rente, men en betalte den som enkelInteressen ved udgangen af året, og den anden sammensatte og krediterede rente månedligt, den anden ville være den bedre investering, fordi renterne, der er optjent efter den første måned, ikke kun ville blive beregnet på hovedstolen, men på den renter, der allerede er krediteret kontoen.
For eksempel tjener et års, $ 10.000 amerikanske dollars (USD) CD, der betaler 10% enkel rente, $ 1.000 i renter ved udløbet. De samme $ 10.000 USD, der er investeret i en sparekonto, der betaler 10% sammensat månedligt, vil tjene renter til en rente på 0,833% pr. Måned, eller $ 83,33 USD i slutningen af den første måned, $ 84,03 USD i slutningen af den anden måned og så videre indtil i slutningen af den 12. måned, vil det have tjent $ 1047,13 USD renten, hvilket gjorde den effektive årlige renter 10.4713%. Hvis $ 10.000 USD blev placeret på en konto, der sammensatte renter dagligt, ville den første dags renter være $ 2,74 USD, og den samlede rente, der blev betalt efter 365 dage, ville være $ 1051,56 USD, for en effektiv årlig interesseST -sats på 10.5156%
Forøgelse af antallet af periodiske rentebetalinger øger derefter den effektive årlige rente, hvorfor konceptet er vigtigt for investorer, især for dem, der søger sikre, kortsigtede opsparingsprodukter.
Et andet ofte brugt udtryk, "årlig procentvis sats" eller april, bruges til at give låntagere en referenceramme til sammenligning af renter, der opkræves på lån. Det beregnes på en anden måde, fordi periodiske lånebetalinger i de fleste tilfælde reducerer princippet udestående på et lån; Derudover kan gebyrerne og andre gebyrer, der er forbundet med et lån, være inkluderet i beregningen.