Qu'est-ce qu'un taux d'intérêt annuel efficace?
Le terme «taux d'intérêt annuel effectif» fait référence au rendement réel d'un investissement, en tenant compte de l'effet de la composition des intérêts périodiques. Les taux d'intérêt annuels efficaces ne sont importants que lorsque l'on considère les choix d'investissement considérés comme très sûrs car le principal investi ne varie pas, et la croissance est due principalement ou uniquement due au crédits d'intérêt à un taux prédéterminé. Les tarifs eux-mêmes sont importants pour les investisseurs qui envisagent parmi les différentes opportunités d'investissement qui ont des intérêts différents de composition ou de crédits.
Les investissements la plupart des modernes qui gagnent l'intérêt le font par un système appelé composant, ce qui signifie que l'intérêt, une fois gagné, est ajouté au principal des paiements d'intérêt futur. Un autre système, appelé intérêt simple, n'ajoute pas les paiements d'intérêts effectués avant l'échéance au principal, mais généralementDébarrassez-le directement au propriétaire du compte. Une exception à la pratique de la composition des intérêts consiste à investir dans des obligations à long terme, dont la plupart paient sur une base d'intérêt simple, offrant des chèques d'intérêt périodiques aux obligataires tandis que les soldes de leur compte restent statiques.
Les consommateurs qui se trouvent des investissements sûrs dont la croissance provient de la composition périodique des paiements d'intérêts devrait être très préoccupé par le taux d'intérêt annuel effectif, car il s'agit d'un meilleur indicateur du rendement réel qu'un état du taux d'intérêt annuel. Par exemple, aux États-Unis, la plupart des certificats de dépôt (CD) d'une durée d'un an ou moins, ne payent des intérêts qu'une seule fois, à l'échéance, sauf indication contraire. Certains CD, cependant, et d'autres plans d'épargne, calculent les intérêts gagnés à la fin de chaque mois ou trimestre.
Cependant, si deux CD d'un an offraient le même taux d'intérêt, mais l'un l'a payé comme simpleIntérêt à la fin de l'année, et le deuxième a aggravé et crédité l'intérêt mensuellement, le second serait le meilleur investissement, car les intérêts gagnés après le premier mois seraient calculés non seulement sur le principal, mais sur l'intérêt déjà crédité sur le compte.
Par exemple, un CD d'un an et de 10 000 $ US (USD) qui paie 10% d'intérêts simples gagnera 1 000 $ en intérêts à l'échéance. Le même 10 000 USD investi dans un compte d'épargne payant 10% mensuellement composé mettront des intérêts au taux de 0,833% par mois, ou 83,33 USD à la fin du premier mois, 84,03 USD à la fin du deuxième mois et ainsi de suite jusqu'à la fin du 12e mois, il aura gagné 1047,13 $ d'intérêt USD, ce qui rend le taux d'intérêt annuel efficace 10.4713%. Si les 10 000 USD étaient placés quotidiennement dans un compte qui a aggravé les intérêts, les intérêts du premier jour seraient de 2,74 USD, et l'intérêt total payé après 365 jours serait de 1051,56 USD, pour un inter-annuel efficaceTaux ST de 10,5156%
L'augmentation du nombre de paiements d'intérêts périodiques augmentera donc le taux d'intérêt annuel effectif, c'est pourquoi le concept est important pour les investisseurs, en particulier pour ceux qui recherchent des produits d'épargne sécurisés à court terme.
Un autre terme fréquemment utilisé, «taux de pourcentage annuel» ou APR, est utilisé pour offrir aux emprunteurs un cadre de référence pour comparer les taux d'intérêt facturés sur les prêts. Il est calculé d'une manière différente car, dans la plupart des cas, les paiements de prêts périodiques réduisent le principe en circulation sur un prêt; De plus, les frais et autres frais associés à un prêt peuvent être inclus dans le calcul.