Hvad er et gennemsnitsliv inden for finansiering?
Den vægtede gennemsnitlige levetid (WAL) eller den gennemsnitlige levetid afspejler det gennemsnitlige antal år, der kræves for at betale en enhed af hovedstolen på et lån, såsom en dollar. I et 10-årigt lån uden renter og to ugentlige betalinger, for eksempel, ville den gennemsnitlige levetid være fem år. De fleste lån har imidlertid renter, og det er derfor, det kaldes et "vægtet" gennemsnit, hvilket afspejler det faktum, at nogle betalinger har en større vægt end andre, når det gælder at nedbetale den største saldo på lånet. Således kan noget som et tredive års lån have en vægtet gennemsnitlig levetid på 17 år eller mere, afhængigt af interessen.
For at beregne en gælds gennemsnitlige levetid ser folk på hovedstolen, renterne og tilbagebetalingstiden. Betalingerne tages også i betragtning. Ved hjælp af disse oplysninger kan folk i gennemsnit bestemme, hvor lang tid det tager at betale en enkelt dollar eller en anden valutaenhed. Disse oplysninger kan også bruges til at finde ud af, hvor lang tid det vil tage at nedbetale halvdelen af hovedstolen.
En række ting kan skjule den vejede gennemsnitlige levetid. Nogle lån har ulige betalinger, hvor folk betaler mere eller mindre i starten af låneperioden, end de gør ved udgangen. Ligeledes kan ændringer i rentesatser kaste beregningen væk. Derudover kan folk tilbagebetale lån tidligt, hvilket vil reducere den gennemsnitlige levetid ved at betale mere af hovedstolen ved hver betaling. Den grundlæggende beregning antager, at betalingerne forbliver konsistente som planlagt.
Beregning af den vejede gennemsnitlige levetid er generelt ikke så vigtig for de enkelte forbrugere, men det kan være vigtigt for virksomhederne. Dette kan bruges både til at bestemme, hvordan udbetalinger på de lån, en virksomhed tager, fungerer, og hvordan betalinger foretaget på lån, der er forlænget af virksomheden, vil fungere. Som det kan ses, når man foretager beregninger, jo højere rente, jo højere er den vejede gennemsnitlige levetid.
Det kan være nyttigt at bestemme WAL på et lån, især når folk anvender lånene. En anden ting, som folk måske vil overveje, er renter, der betales i løbet af lånets levetid. Som en generel regel er det bedre at betale mere på et lån i begyndelsen og mindre til sidst, hvis betalingerne bliver skæve, fordi dette hurtigt betaler hovedstolen og reducerer den gennemsnitlige levetid ud over det betalte beløb i renter over lånets levetid.