¿Cuáles son los pros y los contras de las finanzas estructuradas?
La financiación estructurada es un conjunto de transacciones complejas ofrecidas para fines de financiamiento. En algunos casos, una institución financiera puede usar estos instrumentos para ayudar a aumentar el uso de financiamiento de capital por parte de las empresas. Algunos tipos comunes de opciones financieras estructuradas incluyen obligaciones de bondas colaterales o deuda junto con otros artículos de préstamo sindicados. Los profesionales de estas opciones financieras pueden ser la capacidad de empaquetar préstamos buenos y malos juntos y obtener recompensas más altas para inversiones más riesgosas. Los contras incluyen un mayor riesgo y la capacidad de las obligaciones de ser inútiles, especialmente durante las recesiones económicas.
Las empresas a menudo necesitan diferentes tipos de financiamiento para las muchas necesidades de administrar una organización. La financiación estructurada permite a la compañía crear una obligación de deuda o bonos a partir de préstamos que los inversores pueden comprar como una inversión financiera. Estos valores financieros son comunes en la industria hipotecaria, donde el prestamista coloca múltiples hipotecas en una sola inversión titulizada.Los inversores pueden beneficiarse de estos instrumentos porque los buenos préstamos, es decir, los más seguros en los pagos de los prestatarios, compensan los préstamos más riesgosos. Otro profesional para estos instrumentos financieros es el potencial de mayores rendimientos.
Las inversiones de compra tienen que ver con los rendimientos financieros. Un problema con los inversores individuales es su incapacidad para obtener los mejores o más altos rendimientos financieros sin el uso de grandes cantidades de capital. Las obligaciones de bonos o deuda garantizados pueden ofrecer a los inversores individuales mejores oportunidades para mayores rendimientos financieros. En muchos casos, estas opciones de finanzas estructuradas permiten que grupos de inversores compren estos instrumentos juntos. Cada inversor tiene la opción de obtener mayores rendimientos financieros de los fondos agrupados en estos instrumentos titulizados.
Un inconveniente para las inversiones financieras estructuradas es el aumento de RISK asociado con la obligación de bono o deuda emitida por una compañía de servicios financieros. Por ejemplo, las opciones respaldadas por hipotecas pueden ser riesgosas cuando las hipotecas individuales terminan en incumplimiento. Las empresas de servicios financieros no pueden pagar a los inversores ninguna declaración financiera, ya que no provienen fondos de los tenedores de hipotecas. En realidad, estos son dos contras de finanzas estructuradas envueltas en una gran inversión. Las inversiones más riesgosas entre estos son a menudo aquellos instrumentos garantizados que tienen los préstamos más riesgosos en la inversión total.
.Los inversores también deben conocer la calificación de la institución financiera al comprar opciones de finanzas estructuradas. Por ejemplo, esas instituciones con calificaciones más bajas se representan para tener un mayor riesgo con sus bonos. Es posible que los inversores no deseen estos instrumentos garantizados ya que el riesgo ya está a la vanguardia.