¿Qué es el comercio algorítmico?
En los mercados financieros, hay casi tantas estrategias comerciales como inversores y comerciantes. Los mercados son cada vez más accesibles electrónicamente, abriendo aún más posibilidades para el desarrollo de sistemas comerciales. Uno de estos es el comercio algorítmico, un sistema de negociación que utiliza modelos matemáticos avanzados llamados algoritmos para tomar decisiones y transacciones en los mercados financieros. Una computadora, programada con un algoritmo, ingresará órdenes de comercio electrónico cuando se cumplan ciertas condiciones técnicas. Estas condiciones pueden incluir el tiempo, el precio, la cantidad del pedido y las tendencias generales del mercado, entre otros factores.
El comercio algorítmico es más utilizado por grandes inversores institucionales como fondos de cobertura, fondos mutuos y fondos de pensiones. Este es el caso porque las ventajas que presenta son más relevantes para los fondos grandes. Cuando un fondo compra una gran cantidad de una acción determinada, por ejemplo, esto puede tener el efecto de aumentar el precio de THE stock lo suficiente como para impactar negativamente el margen de beneficio que el Fondo esperaba lograr. Sin embargo, con el comercio algorítmico, es una cuestión simple dividir un gran comercio en varias operaciones más pequeñas para reducir el impacto del mercado.
Los inversores institucionales tienen la ventaja de la velocidad con la que los programas de comercio algorítmicos automatizados pueden tomar decisiones. Cuando la información del mercado se recibe electrónicamente, las decisiones comerciales se toman automáticamente, a menudo sin la necesidad de ninguna intervención humana. Se toman decisiones y se inician órdenes antes de que los comerciantes humanos sean conscientes de la información. Esto constituye parte de la gran ventaja competitiva que los fondos de cobertura y los comerciantes similares pueden tener sobre inversores individuales.
Los algoritmos de comercio tienen una historia mucho más larga que el comercio algorítmico. Un algoritmo simplemente se refiere a una secuencia de pasos para reconocer patronesen datos del mercado en tiempo real para detectar oportunidades de negociación. Históricamente, las empresas de inversión emplearían a una gran cantidad de comerciantes individuales para llevar a cabo manualmente el proceso de construcción de algoritmos de comercio. Sin embargo, con las tecnologías avanzadas disponibles ahora, es un proceso mucho más rápido para construir algoritmos comerciales y ponerlas en uso, y son necesarios muchos menos personal. El comercio algorítmico ha reemplazado efectivamente a muchos del personal anteriormente necesitado por las empresas de inversión.
Sin embargo,los comerciantes aún son necesarios para que se empleen el comercio algorítmico. En muchos casos, un operador monitoreará los datos de muchos algoritmos a la vez en un tablero digital, lo que hace que el operador sea mucho más productivo. Todavía se necesita el trabajo de comerciantes y analistas para idear nuevos algoritmos y optimizar los existentes.