Co je algoritmické obchodování?
Na finančních trzích existuje téměř tolik obchodních strategií, jako jsou investoři a obchodníci. Trhy jsou stále dostupnější elektronicky a otevírají ještě více možností pro rozvoj obchodních systémů. Jedním z nich je Algoritmic Trading, obchodní systém, který používá pro rozhodování a transakce na finančních trzích využívající pokročilé matematické modely s názvem algoritmy . Počítač, naprogramovaný s algoritmem, zadá elektronické obchodní objednávky, když budou splněny určité technické podmínky. Tyto podmínky mohou zahrnovat načasování, cenu, množství objednávky a obecné tržní trendy, mimo jiné. Je tomu tak, protože výhody, které představuje, jsou pro velké fondy nejdůležitější. Když například fond koupí velké množství dané akcie, může to mít za následek zvýšení ceny THEkcie natolik, aby negativně ovlivnila ziskový rozpětí, které fond doufal. Avšak s algoritmickým obchodováním je jednoduché rozdělení jednoho velkého obchodu do několika menších obchodů, aby se snížil dopad na trh.
Institucionální investoři mají další výhodu rychlosti, s jakou mohou automatizované algoritmické obchodní programy rozhodovat. Pokud jsou informace o trhu přijímány elektronicky, rozhodování o obchodování se přijímá automaticky, často bez nutnosti jakéhokoli zásahu člověka. Rozhodnutí jsou přijímána a rozkazy jsou zahájeny dříve, než si lidé o informacích dokonce uvědomují. To je součástí velké konkurenční výhody, kterou mohou mít hedgeové fondy a podobné obchodníci nad jednotlivými investory.
Samotné obchodní algoritmy mají mnohem delší historii než algoritmické obchodování. Algoritmus jednoduše odkazuje na sled kroků k rozpoznání vzorův datech trhu v reálném čase k detekci obchodních příležitostí. Historicky by investiční firmy zaměstnávaly velké množství jednotlivých obchodníků k ručnímu provádění procesu budování obchodních algoritmů. S pokročilými technologiemi je však nyní k dispozici mnohem rychlejší proces vytváření obchodních algoritmů a jejich použití a je nutné mnoho méně pracovníků. Algoritmické obchodování účinně nahradilo mnoho personálu dříve potřebných investičními firmami.
Obchodníci jsou však stále nezbytní, aby bylo možné použít algoritmické obchodování. V mnoha případech bude obchodník sledovat data mnoha algoritmů najednou na digitálním palubní desce, takže obchodníka bude mnohem produktivnější. Práce obchodníků a analytiků je také stále nutná, aby mohla navrhnout nové algoritmy a optimalizovat stávající.